Eine Version dieser Geschichte erschien erstmals im Newsletter Before the Bell von CNN Business. Kein Abonnent? Sie können sich anmelden genau hier.
New York
CNN
—
Viele Menschen haben weder die Zeit noch die Lust, Aktien gründlich zu recherchieren.
Es ist oft einfacher, einen börsengehandelten Fonds zu kaufen, der einen Korb mit den besten Blue Chips besitzt, wie Apple
(AAPL)Microsoft
(MSFT) und Amazon
(AMZN). Andere Anleger setzen lieber auf Themen und Memes, anstatt sich mit den Jahresabschlüssen und behördlichen Unterlagen eines Unternehmens zu beschäftigen. Daher die jüngste Begeisterung für Momentum-Aktien wie GameStop
(GME) und AMC
(AMC).
Aber für altmodische Anleger mit ein wenig grauem Haar (und erfahrene Wirtschaftsjournalisten wie dem Ihren) gibt es andere Möglichkeiten, langfristig erfolgreiche Aktien zu finden.
In den mehr als 20 Jahren, in denen ich bei CNN Business arbeite, habe ich Aktienbildschirme mit Marktdatensoftware durchgeführt, zuerst von FactSet und jetzt von Refinitiv. (Als ich anfing, war es CNNMoney.)
Ich habe diese Stock-Picking-Funktion normalerweise Anfang bis Mitte Februar als eine Art „Aktien, die wir lieben“-Geschichte gemacht und sie an den Valentinstag gebunden. (Hier ist die Erster Das habe ich im Jahr 2002!) Daher waren sie oft mit kitschigen Hinweisen darauf übersät, wie romantisch es ist, ein zuverlässiges Unternehmen zu finden, auf das man sich für eine langfristige Beziehung verlassen kann.
Nun, die Anlagetrends haben sich in den letzten zwei Jahrzehnten ein wenig verändert. Einige würden argumentieren, dass aktives Investieren (eigentlich die Auswahl einzelner Unternehmen) dank des Aufkommens passiv geführter Indexfonds nicht mehr in Mode ist.
Und um fair zu sein, die Experten haben meistens Recht. Anleger sind in der Regel besser dran, wenn sie einen Index-ETF besitzen. Insbesondere wenn es darum geht, fürs Alter zu sparen, ist ein diversifizierter Unternehmensmix sicherer als der riskantere Weg, einzelne Gewinner und Verlierer zu identifizieren.
Aber wissen Sie, was man darüber sagt, dass man einem alten Hund keine neuen Tricks mehr beibringen kann? Ich glaube immer noch, dass es sinnvoll ist, nach Qualitätsaktien zu Schnäppchenpreisen zu suchen. Legendäre Investoren wie Warren Buffett und Peter Lynch von Fidelity würden wahrscheinlich zustimmen.
Vor diesem Hintergrund habe ich einen letzten Aktienscreen für diesen Valentinstag durchgeführt. Wie bei meinen früheren Screenings habe ich versucht, Unternehmen mit starken Fundamentaldaten (solides Umsatz- und Gewinnwachstum), geringer Verschuldung und hohen Eigenkapitalrenditen zu finden. Und was vielleicht am wichtigsten ist, ich suchte nach Unternehmen, die basierend auf ihren geschätzten Gewinnen zu einem vernünftigen Preis gehandelt werden.
Dieser Screen identifizierte schließlich 33 Unternehmen, die als Buy-and-Hold-Investition sinnvoll sein könnten. Alle haben in den letzten fünf Jahren jährlich ein zweistelliges Umsatzwachstum erzielt, und es wird erwartet, dass sie alle in den nächsten Jahren ein Gewinnwachstum von mindestens 10 % pro Jahr melden werden.
Einige der bekanntesten Unternehmen auf der Liste? IT-Dienstleistungs-/Beratungsriese Accenture
(ACN) den Schnitt gemacht. So auch der Softwareführer Adobe
(ADBE)Halbleiterhersteller Analog Devices
(ADI)Chip-Ausrüstung Moloch Angewandte Materialien
(AMAT) und Venmo-Eigentümer PayPal
(PYPL).
Das ist eine ziemliche Exposition gegenüber dem Technologiesektor. Aber auch einige andere Nicht-Techniker haben es auf meine Liste geschafft.
Autoversicherer Progressiv
(PGR) (Hallo Flo!), Krankenkasse Humana
(SUMMEN)Kosmetikhändler Ulta Beauty
(ULTA)UGG-Stiefel und Hoka-Turnschuhhersteller Deckers Outdoor
(DECK) und Trucker JB Hunt
(JBHT) meine Kriterien erfüllt.
Ebenso wie das Finanzdienstleistungsunternehmen Raymond James
(RJF)vielleicht am bekanntesten für seinen Namen auf dem Stadion der Tampa Bay Buccaneers, das Tom Brady kurzzeitig sein Zuhause nannte.
Keine dieser Aktien ist wahrscheinlich ein Mondschuss, der aufgrund von Kommentaren, die jemand auf Reddit macht, in die Höhe schnellen wird. Aber sie könnten ein wenig mehr an Sicherheit und Zuverlässigkeit bieten. Und ist es nicht das, was wir uns alle zum Valentinstag von einem langjährigen Partner wünschen?
Der breitere Markt hat sich weiter erholt, zum großen Teil aufgrund der Hoffnung, dass der Inflationsdruck (und weitere Zinserhöhungen der Federal Reserve) bald der Vergangenheit angehören werden. Aber die Verbraucher sind immer noch skeptisch, wenn es darum geht, teurere Artikel zu kaufen.
Fleischverarbeitungsgigant Tyson Foods
(TSN) berichtete letzte Woche enttäuschende Ergebnisse, hauptsächlich aufgrund eines Rückgangs der Verbrauchernachfrage nach teurerem Rindfleisch. Luxusbekleidungshändler Capri Holdings
(CPRI)dem die Marken Versace, Jimmy Choo und Michael Kors gehören, verzeichnete ebenfalls miese Zahlen.
Aber die Käufer scheinen immer noch für günstigere Waren auszugeben. Pepsi
(PEP) meldete letzte Woche Umsätze und Gewinne, die die Ziele der Wall Street übertrafen. Der Fast-Food-Riese Yum! Marken
(YUM)der Eigentümer von Taco Bell, KFC und Pizza Hut, veröffentlichte ebenfalls solide Ergebnisse.
Das könnte ein gutes Zeichen für mehrere führende Konsumgüterunternehmen sein, die diese Woche ihre Gewinne vorlegen werden, darunter der Pepsi-Konkurrent Coca-Cola
(KO) sowie Restaurantmarken
(QSR)die Muttergesellschaft von Burger King, Popeyes, Tim Horton und Firehouse Subs.
Kraft Heinz
(KHC)Restaurantbesitzer Bloomin’ Brands
(BLMN)Sam Adams-Brauer Boston Beer
(SAM) und Essenslieferdienst DoorDash sollen ebenfalls diese Woche ihre neuesten Ergebnisse veröffentlichen.
Besonders die Restaurantaktien könnten gut abschneiden.
„Verbraucher tauschen weiterhin Waren gegen Dienstleistungen“, sagte Jharonne Martis, Direktorin für Verbraucherforschung bei Refinitiv, in einem Bericht. Martis stellte fest, dass der Restaurant- und Freizeitsektor im weiteren Sinne auch in diesem Jahr andere verbraucherbezogene Branchen übertroffen hat.
Die Inflation ist offensichtlich immer noch ein Problem für große Verbrauchermarken. Unternehmen stehen vor der Herausforderung, höhere Kosten an die Kunden weiterzugeben, ohne sie zu vertreiben.
Das könnte aber weniger problematisch werden.
Die US-Regierung wird diese Woche sowohl ihren Verbraucherpreisindex als auch ihren Erzeugerpreisindex für Januar veröffentlichen, und Ökonomen hoffen auf eine weitere Verlangsamung der Preise im Jahresvergleich. Die Verbraucherpreise stiegen in den letzten 12 Monaten bis Dezember um 6,5 %, verglichen mit 7,1 % im November.
„Es gibt positive Zeichen. Die Inflation hat den Höhepunkt überschritten, also gibt es eine kleine Verschnaufpause“, sagte Kathryn Kaminski. Chef-Forschungsstratege bei AlphaSimplex.
Höhere Preise waren in den Ferien ein Problem für Einzelhändler. Laut Zahlen der US-Regierung gingen die Einzelhandelsumsätze im Dezember gegenüber November um 1,1 % zurück, nachdem sie im November um 0,6 % zurückgegangen waren.
Es wird jedoch erwartet, dass sich die Einzelhandelsumsätze wieder erholen werden, da die Inflation weniger ein Problem darstellt. Ökonomen prognostizieren für Januar einen Anstieg der Einzelhandelsumsätze um 0,9 %, wenn diese Zahlen später in dieser Woche veröffentlicht werden.
Montag: Einnahmen aus TreeHouse Foods
(THS)Avis Budget
(AUTO)FirstEnergy
(FE)IAK
(IAC) Und Palantir
Dienstag: US-VPI; japanisches BIP; UK-Beschäftigungsbericht; Einnahmen von Coca-Cola, Asahi-GruppeMarriott
(BESCHÄDIGEN). Cleveland-Cliffs
(CLF)Restaurantmarken, Suncor Energy
(SU), AirbnbHerbalife
(HLF)Los Papa
(GDDY) und TripAdvisor
(REISE)
Mittwoch: US-Einzelhandelsumsätze; britische Inflation; wöchentliche Rohölvorräte; Jahrestagung von Charlie Mungers Daily Journal Co
(DJCO); Einnahmen von Kraft Heinz, Lithia Motors
(JUNGE)Sunoco
(SONNE)Sonic Automotive
(SAH)Ryder
(R)Barrick Gold
(GOLD)Biogen
(BIIB)Owens Corning
(OK), Krispy KremeCisco
(CSCO)AIG
(AIG)Shopify
(GESCHÄFT) und Boston-Bier
Donnerstag: US-PPI; Wöchentliche US-Arbeitslosenanträge: US-Wohnungsbaubeginne und Baugenehmigungen; Immobilienpreise in China; Einnahmen aus US Foods
(USFD)Lenovo
(LNVGF)Nestlé
(NSRGF), Paramount GlobalSüd
(SO)Hasbro
(HAT)Hyatt
(H)Blühende Marken, Wir arbeitenAngewandte Materialien
(AMAT), DoorDash, DraftKings und Redfin
(RDFN)
Freitag: Einnahmen von Deere
(DE)AutoNation
(EIN)Sand China
(SCHYF) und AMC-Netzwerke
(AMCX)