Die Verlangsamung in der BundesreserveDie am Mittwoch angekündigten kurzfristigen Zinserhöhungen waren eine willkommene Nachricht für den Hypothekenmarkt und bestärkten die Erwartungen, dass die 30-jährigen Hypothekenzinsen im Laufe des Jahres 2023 sinken werden.
Während die Hypothekenzinsen niedriger tendieren, sind die Zinsen immer noch höher als vor 12 Monaten, aber einige Experten gehen davon aus, dass der Abwärtsdruck auf die Zinsen Gelegenheiten für Käufer bieten wird.
Die Federal Reserve kontrolliert die kurzfristigen Zinsen, aber die langfristigen Zinsen, einschließlich der Hypothekenzinsen für 30 Jahre, sind eine Funktion der Markterwartungen für den weiteren Verlauf der Wirtschaft, Mike Fratantoni, Senior Vice President und Chief Economist bei der Verband der Hypothekenbankensagte in einer Erklärung.
„Anleger setzen darauf, dass die wirtschaftliche Verlangsamung und der eventuelle Sieg der Fed über die Inflation im Laufe der Zeit zu niedrigeren Zinsen führen werden“, sagte Fratantoni. Der MBA prognostiziert einen leichten Rückgang der Hypothekenzinsen bis 2023 und endet näher bei 5 %.
Hypotheken werden meistens nach langfristigen Zinssätzen bewertet, daher spielt auch die Form der Zinskurve eine Rolle, Shampa Bhattacharya, Direktor bei Fitch-Ratings, sagte. Die jüngste Entscheidung der Fed, die Zinsen langsamer anzuheben, könnte „zusätzlich positiv für die Hypothekenmärkte sein, da die langfristigen Zinsen weiter sinken werden“.
Die 30-jährigen Hypothekenzinsen erreichten im November 2022 mit über 7 % ihren Höhepunkt, sind aber seitdem auf 6,13 % gesunken – nachdem sich das längere Ende der Zinskurve von über 4 % im Oktober und November auf derzeit 3,5 % bewegt hatte, sagte Bhattacharya .
Die 10-jährige Schatzanweisung, die die Bewegungen der Hypothekenzinsen diktiert, fiel am Mittwoch auf 3,39 %. Die Rate lag Mitte Januar bei 3,43 %, als die Büro für Arbeitsstatistik veröffentlichte den Verbraucherpreisindex für Dezember, der sechs Monate in Folge einen Rückgang zeigte.
Eine schwächere Inflation in letzter Zeit habe zu einem schwächeren Zinsanstieg geführt, so Lawrence Yun, Chefökonom und Senior Vice President of Research bei Bundesverband der Immobilienmakler sagte und stellte fest, dass die Zentralbank ihre Bereitschaft zeigt, die Politik auf der Grundlage von Daten anzupassen.
Während der Fed-Vorsitzende Jerome Powell in einer Pressekonferenz sagte, dass er „uns in diesem Jahr keine Zinssenkungen sieht“, blieb Yun hoffnungsvoll, dass eine Zinssenkung bis Ende 2023 erfolgen könnte.
„Sobald sich die Inflation durch steigende Wohnungsleerstände in den kommenden Monaten weiter beruhigt, wird sich die Fed auf eine Nullzinserhöhung bis Mitte des Jahres und sogar auf eine Zinssenkung bis Dezember einstellen. Das sind gute Nachrichten für die Hypothekenzinsen, die bis zum Jahresende möglicherweise auf 5,5 % fallen werden“, sagte Yun.
Der 30-jährige Festzins lag am Dienstag bei 6,16 %, ein Rückgang von 6,5 % vor etwa einem Monat, so die Optimales Blau Daten bei Das Mortgage Rates Center von HousingWire. Die Raten sind immer noch fast 60 % höher als vor einem Jahr bei 3,8 % im Februar 2022.
Es gibt jedoch Bedenken, dass die steigenden Zinssätze dazu führen werden, dass viele Wohneigentumsträume aufgeschoben werden, stellte Justin Barry, Partner der Anwaltskanzlei Morris, Manning & Martin, fest.
„Steigende Zinssätze und erhöhte Hypothekenzinsen stellen eine weitere Hürde für den Erwerb von Wohneigentum für den derzeitigen Mieterpool dar“, sagte Barry.
Gelegenheit für Käufer
Für Käufer, die auf eine wachsende Zahl von zum Verkauf stehenden Häusern und rückläufige Preise auf dem gesamten Wohnungsmarkt blicken, besteht die Hoffnung, dass dieses Jahr mehr Möglichkeiten bieten wird.
„Die durchschnittlichen Listenpreise sind gegenüber ihren Höchstständen im Juni 2022 um 11 % gefallen“, so George Ratiu, Manager für Wirtschaftsforschung bei Immobilienmakler.com, sagte.
„Für den Käufer eines Hauses zum Durchschnittspreis bedeuten diese niedrigeren Preise eine Ersparnis von 9.800 $ bei einer Anzahlung von 20 %. Dies ist eine willkommene Veränderung für Haushalte, die immer noch den Druck höherer Preise und erhöhter Kreditkosten spüren“, fügte er hinzu.
Die Verkäufe bestehender Eigenheime gingen in den letzten 12 Monaten zurück und fielen von einer annualisierten Rate von 6,5 Millionen Eigenheimen im Januar 2022 auf etwas mehr als 4 Millionen im Dezember. Das ist das langsamste Tempo seit 2010.
US-Immobilienpreise sind nach Angaben dieser Woche seit letztem November für fünf Monate in Folge gesunken S&P CoreLogic Case-Shiller National Home Price Index.
Die Anbahner von Hypothekendarlehen erwarten nicht, dass die Zinserhöhung der Fed die Käufer so stark beeinflussen wird. Insbesondere Erstkäufer sind realistischer geworden, was das Umfeld mit höheren Zinsen angeht, und versuchen, in den Markt einzutreten, sagten LOs.
„Ich denke, Sie werden mehr als alles andere einen viel größeren Schub für Erstkäufer von Eigenheimen sehen“, sagte Ben Cohen, Managing Director von Guaranteed Rate, kürzlich in einem Interview mit HousingWire.
„Die Mieten sind teurer. Ihre Vermieter rufen sie an und sagen: “Ich erhöhe Ihre Miete von 2.500 $ auf 3.000 $.” Sie werden einfach ein Haus kaufen“, sagte Cohen.
Andrew Marquis, regionaler Vizepräsident bei CrossCountry-Hypothekbemerkte auch, dass er aufgrund des Rückgangs der Raten doppelt so viele Vorabgenehmigungen durchführt wie im Herbst.
„Wir haben viele Kunden, die sich um Vorabgenehmigungen bemühen. Sie suchen nach vollständig unterschriebenen Genehmigungen, damit sie möglicherweise wieder auf Eventualitäten verzichten können“, sagte Marquis.