©Reuters. DATEIFOTO: Eine Abbildung zeigt gerollte russische Rubel-Banknoten auf einem Tisch in Warschau, Polen, 22. Januar 2016. REUTERS/Kacper Pempel
Von Tommy Wilkes, John McCrank und Huw Jones
LONDON/NEW YORK (Reuters) – Die Vereinigten Staaten, Großbritannien und die Europäische Union haben am Samstag Sanktionen gegen Moskau verschärft, als Russland seinen Angriff auf die Ukraine fortsetzte und sagte, sie würden den Zugang zum internationalen Zahlungssystem SWIFT blockieren.
Hier ein Überblick, wie sich bereits angekündigte Sanktionen auf Banken und Investoren auswirken:
WAS WURDE BISHER ANGEKÜNDIGT?
Die Vereinigten Staaten, Großbritannien, Europa und Kanada haben sich am Samstag verpflichtet, einige russische Banken aus dem SWIFT-Zahlungssystem zu entfernen und das einzusetzen, was der französische Finanzminister zuvor wegen des Schadens, den es Russland zufügen würde, als „finanzielle Atomwaffe“ bezeichnet hatte seine Handelspartner.
Die jüngste Sanktionsrunde kam, nachdem das US-Finanzministerium sagte, es ziele auf die „Kerninfrastruktur“ des russischen Finanzsystems ab und sanktionierte zwei seiner größten Banken – die staatlich unterstützte Sberbank und VTB. Auf der Sanktionsliste stehen auch Otkritie, Sovcombank und Novikombank sowie einige leitende Angestellte staatlicher Banken.
US-Banken müssen innerhalb von 30 Tagen ihre Korrespondenzbankverbindungen mit Russlands größtem Kreditgeber, der Sberbank, abbrechen, die es den Banken ermöglichen, Zahlungen untereinander zu tätigen und Geld rund um den Globus zu bewegen.
Beamte in Washington setzten auch das mächtigste Sanktionsinstrument der Regierung ein und fügten VTB, Otkritie, Novikombank und Sovcombank der Liste der Specially Designated Nationals (SDN) hinzu. Der Schritt wirft die Banken effektiv aus dem US-Finanzsystem, verbietet ihren Handel mit Amerikanern und friert ihre US-Vermögenswerte ein.
Die US-Sanktionen richten sich auch gegen zwei belarussische Staatsbanken – Belinvestbank und Bank Dabrabyt – wegen der Unterstützung des Landes für den Angriff Moskaus.
Die US-Sanktionen kamen kurz nachdem die britische Regierung angekündigt hatte, dass sie allen großen russischen Banken, einschließlich der VTB, ein Einfrieren ihrer Vermögenswerte auferlegen und große russische Unternehmen daran hindern würde, sich in Großbritannien zu finanzieren.
Russische Banken würden von den Märkten für Pfund Sterling und Clearing-Zahlungen abgeschnitten, sagte der britische Premierminister Boris Johnson.
Großbritannien kündigte auch das Einfrieren von Vermögenswerten und Reiseverbote für Mitglieder der politischen und finanziellen Elite Russlands an, einschließlich derjenigen, die seit langem den hochkarätigen Londoner Lebensstil genießen.
Mehr als 100 Einzelpersonen, Organisationen und Tochtergesellschaften werden letztendlich sanktioniert.
Die Staats- und Regierungschefs der EU haben sich auf Sanktionen gegen Moskau geeinigt, die auf 70 % des russischen Bankenmarktes abzielen, sagte EU-Kommissionspräsidentin Ursula von der Leyen am Freitag.
Der Block verhängte ein Verbot der Ausgabe von Anleihen, Aktien oder Darlehen in der EU zur Refinanzierung der Alfa Bank und der Bank Otkritie, nachdem Anfang der Woche Vermögenswerte bei der Rossiya Bank, der Promsvyazbank und der VEB eingefroren worden waren.
Die drei führenden russischen Banken Sberbank, VTB und Gazprombank sind jedoch nicht mit einem Einfrieren der EU-Vermögenswerte konfrontiert.
Der Block legte auch eine Obergrenze von 100.000 Euro (112.700,00 $) für EU-Bankkonten russischer Bürger fest, die keine auf Euro lautenden Aktien kaufen dürfen.
Auch die Refinanzierung russischer Staatsunternehmen in der EU ist mit Ausnahme einiger Versorger verboten. Wertpapierabwicklungshäuser in der EU dürfen russische Kontrahenten nicht bedienen.
WAS ALS NÄCHSTES?
Russlands Großbanken sind tief in das globale Finanzsystem integriert, was bedeutet, dass Sanktionen gegen die größten Institute weit über die Grenzen hinaus zu spüren waren. Der Verzicht auf SWIFT würde Transaktionen schwieriger und kostspieliger machen.
Aber es wird auch erwartet, dass es den Handelspartnern des Landes in Europa und anderswo schaden wird. Während weitere Details abgewartet werden, deutete Deutschland am Samstag an, dass die Alliierten nach einer „gezielten und funktionalen Einschränkung von SWIFT“ suchten, um Kollateralschäden zu begrenzen.
Ein Verbot von SWIFT würde zu anderen Sanktionen hinzukommen, die die Fähigkeit einiger der größten russischen Banken einschränken, international Geschäfte zu tätigen.
Das US-Finanzministerium sagte, die Sanktionen vom Donnerstag würden die täglichen Devisentransaktionen russischer Finanzinstitute im Wert von Milliarden von Dollar stören. Insgesamt führen diese Institutionen Devisentransaktionen im Wert von etwa 46 Milliarden Dollar durch, von denen 80 % in Dollar abgewickelt werden. „Die überwiegende Mehrheit dieser Transaktionen wird jetzt gestört“, hieß es.
Die Sanktionen zielen auf fast 80 % aller Bankvermögen in Russland ab.
Die Sberbank sagte, sie sei auf alle Entwicklungen vorbereitet.
VTB sagte, es habe sich auf das schwerste Szenario vorbereitet.
Sovcombank, Otkritie und Novikombank antworteten nicht auf Anfragen nach Kommentaren. Auch die russische Botschaft in den Vereinigten Staaten antwortete nicht sofort auf eine Bitte um Stellungnahme.
WAS WÜRDE AM HÄRTESTEN TREFFEN?
Banken und westliche Gläubiger befürchten, dass Russland von SWIFT blockiert wird, das von mehr als 11.000 Finanzinstituten in über 200 Ländern verwendet wird.
Ein solcher Schritt würde die russischen Banken hart treffen, aber die Folgen sind komplex. Westliche Beamte sagten, die Blockierung Russlands sei technisch schwierig und würde Handelspartnern schaden. Es gab beispielsweise Bedenken darüber, wie Zahlungen für russische Energieimporte erfolgen würden und ob ausländische Gläubiger bezahlt würden.
Analysten sagten, dass russische Institutionen besser in der Lage sind, mit Sanktionen fertig zu werden als acht Jahre zuvor, obwohl das nicht bedeutet, dass sie nicht schaden würden.
Welche ausländischen Banken sind am stärksten exponiert?
Viele ausländische Banken haben ihr Engagement in Russland seit der Annexion der Krim im Jahr 2014 erheblich reduziert, aber mehrere westliche Banken waren an Geschäften beteiligt und haben andere Beziehungen.
Aktien von Banken mit bedeutenden Aktivitäten in Russland wie der österreichischen Raiffeisen Bank International und der französischen Societe Generale (OTC:) wurden letzte Woche hart getroffen.
Basierend auf Zahlen der Bank für Internationalen Zahlungsausgleich hatten italienische und französische Banken im dritten Quartal 2021 jeweils ausstehende Forderungen in Höhe von rund 25 Milliarden US-Dollar gegenüber Russland.
Österreichische Banken hatten 17,5 Milliarden Dollar. Dem stehen 14,7 Milliarden Dollar für die Vereinigten Staaten gegenüber.
($1 = 0,8873 Euro)