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- Die Angst vor einer möglichen Bankenkrise nimmt zu, da die Zinsen weiterhin hoch sind.
- Die Zinssätze sind jetzt auf dem höchsten Stand seit 2001, da die Fed die Inflation im Auge behält.
- Den FDIC-Daten zufolge kam es in diesem Jahr bereits zum Konkurs einer Regionalbank.
Die Angst vor weiteren Schwierigkeiten im Bankensektor nimmt zu, da Investoren und Ökonomen befürchten, dass hohe Zinsen den regionalen Kreditgebern Probleme bereiten.
Da die Zinssätze den höchsten Stand seit 2001 erreicht haben, üben höhere Kreditkosten Druck auf die Bilanzen der Banken aus, da Kreditnehmer Schwierigkeiten haben, ihre Schulden zu begleichen oder den Kreditmarkt ganz zu meiden. Laut Mark Zandi, Chefökonom von Moody’s Analytics, riskiert die Fed, der Wirtschaft zu schaden, je länger die Zinsen hoch bleiben.
„Diese Zinssätze wirken sich negativ auf die Wirtschaft aus. Sie zermürben die Wirtschaft, und irgendwann könnte etwas kaputt gehen“, sagte der Ökonom kürzlich in einem Interview mit Yahoo Finance und verwies auf die Reihe von Bankpleiten, die die Märkte Anfang 2023 erschütterten. „Das ist genau das, worüber ich mir angesichts der anhaltend hohen Zinsen Sorgen mache.“
Hohe Zinsen haben begonnen, sich auf die Kreditbedingungen auszuwirken. Bankfinanzierte Kredite und Leasingverträge stagnierten im letzten Jahr und stiegen bis 2023 um 226 Milliarden US-Dollar. Das ist ein Schneckentempo im Vergleich zum Vorjahr, als Banken Kredite und Leasingverträge in Höhe von 1,19 Billionen US-Dollar abgeschlossen haben.
Die Zahl der verspäteten Kredite von Geschäftsbanken stieg im vierten Quartal stark an Ausfallquote steigt auf 1,4 %, Fed-Daten zeigen.
Ökonomen sind besonders besorgt über die Gewerbeimmobilienbranche, da bis Ende dieses Jahres fast eine Billion Schulden in diesem Sektor fällig werden. Diese Kredite müssen wahrscheinlich zu höheren Zinssätzen refinanziert werden, was eine Welle von Zahlungsausfällen auslösen und die Bankbilanzen belasten könnte.
Der Immobilieninvestor Barry Sternlicht sagte, er rechnet mit einer Bankpleite pro Woche, wenn die Fed die Zinsen nicht bald senkt.
„Die 1,9 Billionen Immobilienkredite, das ist derzeit ein fragiles Tier“, sagte Sternlicht kürzlich in einem Interview.
Den Angaben zufolge gab es in den USA in diesem Jahr bislang nur eine Pleite einer Bank FDIC Daten. Die Aufsichtsbehörden übernahmen im April die in Philadelphia ansässige Republic First Bank, bevor sie die meisten Einlagen und Vermögenswerte an den regionalen Kreditgeber Fulton Bank verkauften.
„Es gibt Dutzende kleiner Regionalbanken in Amerika, die sich auf Immobilien konzentrieren, Kredite abschreiben, und das Phänomen der längerfristigen Erhöhung hat direkte Auswirkungen auf diese zweite Ebene des Bankensektors in Amerika“, sagt Daniel Pinto, CEO von Stanhope Capital sagte in einem Interview mit Bloomberg diese Woche. „Die Fed wird sich durchaus darüber im Klaren sein, dass sie möglicherweise eine weitere Bankenkrise vor sich hat, wenn sie die Zinsen auf diesem hohen Niveau belässt.“