Der Amt des Rechnungsprüfers gab am Dienstag eine endgültige Regel heraus, um die vom Juni 2020 vorgeschlagene Regel des Community Reinvestment Act (CRA) aufzuheben und die Voraussetzungen für weitere Reformen zu schaffen.
In einer Erklärung sagte die Agentur, die endgültige Regel würde „die laufenden behördenübergreifenden Arbeiten zur Modernisierung des Regulierungsrahmens der CRA erleichtern und die Konsistenz für alle versicherten Einlageninstitute fördern“.
Befürworter des fairen Wohnungsbaus sagten, die Regelung für 2020 hätte das Anti-Redlining-Gesetz des Bundes entkernt, während Hypothekenbanken die Anforderungen an die Datenberichterstattung als belastend bezeichneten. Im Mai kündigte das OCC seine Absicht an, die 2020-Regelung aufzuheben.
Die Bundesbankenbehörden waren sich in den letzten Jahren nicht einig, wie die CRA, ein Anti-Redlining-Gesetz von 1977, modernisiert werden soll. Im Jahr 2019 ist die Federal Deposit Insurance Corporation und das Amt des Rechnungsprüfers schlug unter der Führung des damaligen Rechnungsprüfers Joseph Otting eine eigene überarbeitete CRA-Regel vor, jedoch ohne die Unterstützung der Fed.
Lael Brainard, den Präsident Joe Biden kürzlich zum stellvertretenden Vorsitzenden des Federal Reserve Board ernannt hatte, kritisierte damals die Regel und sagte, es sei „wichtiger, die Reformen richtig durchzuführen, als sie schnell durchzuführen“.
Wie die CRA reformiert werden kann, konzentriert sich auf die Behandlung der Rasse durch das Gesetz. Während das Bankengesetz dazu gedacht war, die Fehler des Bundes-Redlinings auszugleichen, war seine Sprache rassenneutral. Banken fast immer ihre CRA Hypothekenprüfungen bestehen, argumentierten Befürworter von bezahlbarem Wohnraum. Doch die Kreditvergabe der Banken an Kreditnehmer von Minderheiten hinkt sogar dem derzeitigen Niveau des Eigenheimbesitzes von Minderheiten hinterher Städtisches Institut gefunden.
Laurie Goodman, Gründerin des Zentrums für Wohnungsfinanzierungspolitik am Städtisches Institut und Ellen Seidman, eine auswärtige Mitarbeiterin des Policy Think Tanks, stellten fest, dass der Anteil der jüngsten Bankkaufkredite an Minderheitskreditnehmer tatsächlich hinter dem bestehenden Anteil der Minderheitseigentümer zurückbleibt. Während 24 % der Eigenheimbesitzer Minderheitseigentümer sind, wurden nur 23,2 % der jüngsten Bankkaufkredite an Minderheitseigentümer vergeben.
Goodman nannte den Befund während eines Panels am 2. Dezember, das von der Nationaler Verband der Kreditgeber für bezahlbaren Wohnraum. Sie sagte, dass der Anteil der jüngsten Bankkredite an Minderheitskreditnehmer etwas höher sein werde, “weil der Anteil der Eigenheimbesitzer die Geschichte des Redlining widerspiegelt”.
„Wir verbringen viel Zeit damit, uns die Kreditbox anzusehen, den durchschnittlichen FICO-Score für Banken im Vergleich zu Nichtbanken, das Verhältnis von Schulden zu Einkommen und Beleihung, und Sie stellen fest, dass Bankkredite in jedem Kanal ein wenig sind einschränkender als Nichtbanken“, sagte Goodman. “Dies hat tatsächlich dazu geführt, welche Auswirkungen es auf Minderheitskreditnehmer hat.”
Der Bundeswohnungsverwaltung stellt den Großteil der Finanzierung für Kreditnehmer mit niedrigem Einkommen, farbige Kreditnehmer und Erstbesitzer von Eigenheimen bereit, aber große Verwahrstellen haben diese Produkte in den letzten Jahren aus Compliance-Bedenken verschmäht. Im Jahr 2014 hat Jamie Dimon, CEO von JPMorgan Chase, nachdem es zugestimmt hatte, 600 Millionen US-Dollar für defekte FHA zu zahlen, und Abteilung für Veteranenangelegenheiten Kredite, fragte, warum die Bank “überhaupt im FHA-Geschäft” tätig sein sollte.
“Bis sie einen sicheren Hafen oder so etwas finden, werden wir in dieser Branche sehr, sehr vorsichtig sein”, sagte Dimon damals.
HUD-Sek. Marcia Fudge sagte im Oktober auf einer Branchenkonferenz, dass sie daran interessiert sei, die Verwahrstellen zurück zur FHA zu bringen. Ein kürzlich erstellter Entwurf einer Fehlertaxonomie ist jedoch nach Ansicht von Interessenvertretern der Branche so vage, dass er sie stattdessen fernhalten würde.
Die endgültige Regel nach dem OCC-Erlass zur Abschaffung der CRA-Version für 2020 erschien zuerst auf HousingWire.