Am 28. Februar wurde Zivilklage gegen den ehemaligen technischen Leiter der FTX, Nishad Singh, verkündet, am selben Tag, an dem er vor dem Bezirksgericht von Manhattan ein Schuldbekenntnis in drei Fällen von kriminellem Betrug eingereicht hatte. Sowohl die United States Securities and Exchange Commission als auch die Commodity Futures Trading Commission erheben Anklage gegen ihn.
Singh bekannte sich vor dem US-Bezirksgericht schuldig für den südlichen Bezirk von New York zu einem Fall von Überweisungsbetrug, einem Fall von Verschwörung zur Begehung von Überweisungsbetrug an FTX-Kunden und einem Fall von Verschwörung zur Begehung von Warenbetrug danach Berichten zufolge eine Einigung erzielen mit Staatsanwälten.