Hypothekenbank aus Delray Beach, Florida ResMac, Inc., wie viele andere, hat seine Belegschaft reduziert, damit seine Kostenstruktur dem reduzierten Origination-Volumen entspricht. Das Unternehmen konzentriert sich auf die Expansion über Wohnungsbaudarlehen hinaus inmitten eines Preiskampfes und steigender Zinsen. Um in den kommenden Jahren zu wachsen, strebt sie Kapitalbeschaffung an.
All das ist Teil einer Strategie, den schwierigsten Hypothekenmarkt seit Jahrzehnten nicht nur zu überstehen, sondern gestärkt daraus hervorzugehen.
ResMac hat in diesem Jahr in zwei Entlassungsrunden 10 Mitarbeiter abgebaut, von denen die zweite am Freitagnachmittag stattfand und hauptsächlich die Stellen im Großhandelskanal und im Vertrieb betraf.
„Wir befassen uns nur mit dem natürlichen Prozess der Kosteneindämmung und verwalten unsere Kosten durch diesen Zyklus“, sagte Evan Tullos, Chief People Officer, während eines Interviews. „Wir haben bestimmte Bereiche im Unternehmen ausgewählt, von denen wir das Gefühl hatten, dass wir eine Entscheidung treffen mussten, um nur die Kosten zu kontrollieren.“
Laut Tullos hat das Unternehmen eine Vereinbarung getroffen, mit einigen der entlassenen Mitarbeiter auf Vertragsbasis zu arbeiten. Insgesamt habe ResMac zwischen 70 und 80 Mitarbeiter, sagte er.
ResMac wurde 2008 gegründet und ist ein Nichtbanken-Hypothekengeber, der in den letzten 12 Monaten durchschnittlich 15 Millionen Dollar an Krediten vergeben hat und laut der Hypotheken-Technologieplattform über Lizenzen in 31 Staaten verfügt Modus.
„Wir erleben derzeit einen Rückgang unseres Volumens um etwa 15 bis 20 % im Jahresvergleich“, sagte Tullos. „Ich denke, es ist kein Geheimnis, dass die Branche einen Abschwung durchmacht, und wir sind gleichermaßen betroffen. Die Lautstärke aller ist heruntergefahren.“
Obwohl ResMac über einen Einzelhandelskanal verfügt, wurde das Unternehmen auf einem Großhandelsmodell aufgebaut, das durch aggressive Preise, hauptsächlich vom Marktführer, beeinträchtigt wurde Vereinigte Großhandelshypothek (UWM).
Folglich Unternehmen wie z KreditDepot, Mountain West Financial, AmeriSave und Point Mortgage Corporation gaben bekannt, dass sie den Großhandelskanal verlassen, um sich auf profitablere Abteilungen für ihre Geschäfte zu konzentrieren.
„Wir sind nicht die teuersten und wir sind nicht die günstigsten Kreditgeber. Wir sind wirklich stolz darauf, Ausführung und Service zu liefern, und geraten wirklich nicht in den Preiskampf, weil wir kein großes Unternehmen mit einer großen Bilanz sind, das Preise herunterkaufen und über den Preis konkurrieren kann“, sagte Tullos.
Nicht-QM-Darlehen machen einen großen Teil des Geschäfts von ResMac aus, ein Produkt, das schwer getroffen wurde, als die Hypothekenzinsen anstiegen. Die Kreditgeber hatten Mühe, auf dem Sekundärmarkt veraltete niedrigverzinsliche Kredite zu verkaufen, da die Anleger nach höheren Renditen suchten, was zur Implosion von Nicht-QM-Kreditgebern führte First Guarantee Mortgage Corp. und Sprout-Hypothek. Andere lehnen das Produkt ab, wie z Impac Hypothekenbestände.
Laut Tullos bestand die Strategie für ResMac darin, sein Angebot zu erweitern und sich hauptsächlich auf die Expansion in einige kommerzielle Märkte zu konzentrieren.
Um zu wachsen, wird jedoch Kapital benötigt. „Wir führen eine Kapitalbeschaffung durch. Wir führen einige Präsentationen mit Investoren in das Geschäft und verschiedenen Interessenten durch, die nach einem Ort suchen, an dem sie speziell in diese Branche investieren können.“
Laut Tullos wird die Kapitalerhöhung möglicherweise nicht im Jahr 2022 abgeschlossen, aber das Unternehmen ist profitabel und gut kapitalisiert. Das Ziel von ResMac ist es, auf ein monatliches Origination-Volumen von 40 bis 50 Millionen US-Dollar zu wachsen.
Der Beitrag Wie ein kleiner Kreditgeber durch den turbulenten Markt navigiert, erschien zuerst auf HousingWire.