©Reuters. DATEIFOTO: Japanische Yen- und US-Dollar-Banknoten sind in diesem Illustrationsbild, das am 16. Juni 2022 aufgenommen wurde, mit einem Wechselkursdiagramm zu sehen. REUTERS/Florence Lo/Illustration
Von Rae Wee und Kevin Buckland
SINGAPUR/TOKIO (Reuters) – Der Dollar stieg am Donnerstag auf breiter Front, insbesondere gegenüber dem Yen, da sich die Anleger auf höhere US-Zinssätze einstellten, während sie erwarteten, dass die verankerten japanischen Zinssätze in absehbarer Zeit nirgendwo hingehen werden.
Der Greenback erreichte im frühen Handel mit Asien ein 24-Jahres-Hoch von 139,59 gegenüber dem Yen, ein Gewinn von etwa 0,5 % gegenüber dem Schlusskurs des Vortages.
Die Erwartungen für eine US-Zinserhöhung um 75 Basispunkte bei der Sitzung der Federal Reserve im nächsten Monat steigen aufgrund solider Wirtschaftsdaten, wobei die Fed-Funds-Futures zuletzt auf eine Wahrscheinlichkeit von 73 % für eine solche Erhöhung hindeuten.
„Der Dollar/Yen sollte vor der Fed-Sitzung im September 140 durchbrechen. Sieht so aus, als müssten wir nicht mehr lange warten“, sagte Sean Callow, Währungsstratege bei Westpac in Sydney.
„Solange die Erwartungen für den Höchststand des Leitzinssatzes der Fed weiter steigen, während die Bank of Japan abwartet, wird Dollar/Yen ein Kauf bei Einbrüchen sein. Irgendwo in den niedrigen 140ern erscheint jetzt plausibel.“
Das Pfund Sterling fiel um etwa 0,4 % auf ein neues 2-1/2-Jahrestief von 1,1576 $, während sich Wolken über der britischen Wirtschaft zusammenzogen. Der Euro fiel um 0,3 %, klammerte sich aber bei 1,0022 $ über der Parität fest, da die glühende Inflation die Zinserhöhungswetten in Europa schürt.
Die Inflation in der Eurozone stieg im August auf ein Rekordhoch von 9,1 %, wie die am Mittwoch veröffentlichten Daten zeigten, was die Argumente für weitere große Zinserhöhungen der Europäischen Zentralbank (EZB) zur Eindämmung der Inflation untermauert.
Die Märkte haben eine Wahrscheinlichkeit von etwa 40 % eingepreist, dass die EZB die Zinsen nächste Woche um 75 Basispunkte erhöhen wird, selbst wenn die Risiken einer schmerzhaften Rezession zusammen mit den Gaspreisen steigen.
„Die hohe Inflation und die Gasversorgung sind immer noch große Probleme sowohl in der Eurozone als auch in Großbritannien, und ich denke, sie werden den Abwärtsdruck auf diese beiden Währungen aufrechterhalten“, sagte Joseph Capurso, Leiter für internationale Wirtschaft bei der Commonwealth Bank of Australia (OTC: ).
“Ich kann mir vorstellen, dass der Euro bald wieder unter die Parität fällt.”
Der US-Dollar, der den Greenback gegenüber einem Währungskorb misst, stieg im frühen asiatischen Handel um 0,12 % auf 108,99, nicht weit entfernt von seinem Zwei-Dekaden-Hoch von 109,48, das am Montag erreicht wurde.
„Der US-Dollar hat etwas mehr Aufwärtspotenzial, zum Teil, weil wir glauben, dass der Markt unterschätzt, wie hoch die Federal Reserve den Leitzins anheben könnte“, sagte Capurso von CBA.
Entsprechend stiegen die Renditen von US-Treasuries. Die Renditen zweijähriger Staatsanleihen stiegen auf 3,516 %, den höchsten Wert seit Ende 2007, während die Erwartungen für den Höchststand der Fed Funds Rate näher an 4 % heranschlichen.
Die risikoempfindlichen australischen und neuseeländischen Dollars standen unter Druck, wobei sie um 0,3 % auf 0,6821 $ fielen, während sie um 0,3 % auf 0,6102 $ fielen.