Vermögensverwaltungsunternehmen mit Sitz in New YorkBildhauer-Kapitalverwaltungsagte am Mittwoch, es habe ein verbessertes Angebot einer Investorengruppe abgelehnt. Sculptor sagte, er bevorzuge den Deal immer nochRithm Capitalaufgrund der Abschlusssicherheit.
„Der Sonderausschuss ist nicht zu dem Schluss gekommen, dass der jüngste überarbeitete Vorschlag des Konsortiums einen überlegenen Vorschlag darstellt oder vernünftigerweise davon ausgegangen werden kann, dass er zu einem überlegenen Vorschlag führt (wie in der Fusionsvereinbarung des Unternehmens mit Rithm Capital Corp. definiert)“, sagte das Unternehmen in einer Erklärung .
Das Konsortium, zu dem die Investoren Boaz Weinstein, Bill Ackman, Marc Lasry und Jeff Yass gehören, hat den Preis für Sculptor auf 12,76 US-Dollar pro Klasse-A-Aktie festgelegt, was einer Steigerung von 51 Cent gegenüber dem ersten Vorschlag entspricht.
Das Angebot ist höher als die von Rithm Capital angebotenen 11,15 US-Dollar pro Aktie. Der aus unabhängigen Mitgliedern bestehende Sonderausschuss von Sculptor erklärte jedoch, dass sie eine Transaktion mit „deutlich geringerer Abschlusssicherheit“ nicht unterstützen könnten.
Sculptor, angeführt von CEO Jimmy Levin, behauptet in seiner Erklärung, dass der Konsortiumsvorschlag von seinen Aktionären verlangt, das Risiko einzugehen, dass Fondsinvestoren Änderungen in der Führung des Unternehmens nicht zustimmen.
Was die Finanzdaten betrifft, so enthält der Vorschlag keine ausreichenden Eigenkapitalzusagen, um die Transaktion zu finanzieren. Letztendlich sei eine Fremdfinanzierung erforderlich, die im Vergleich zum Vorschlag von Rithm „wesentlich an Bedingungen geknüpft ist und ein höheres Abschlussrisiko mit sich bringt“, so das Unternehmen.
Sollte die Gruppe darüber hinaus gegen den Deal verstoßen und sich weigern, ihn abzuschließen, ist ihr finanzielles Risiko im Rahmen einer Schadensersatzklage auf 39,2 Millionen US-Dollar begrenzt.
Unterdessen ist Rithm vollem Schaden ausgesetzt. Der Immobilien-Investment-Trust, der tätig istNewRez,Kaliber und mehrere andere Unternehmen gaben im Juli einen Deal zur Übernahme von Sculptor für 639 Millionen US-Dollar bekannt. Wenn die Aufsichtsbehörden zustimmen, werden die 34 Milliarden US-Dollar an verwalteten Vermögenswerten von Sculptor an Rithm übertragen. Der Abschluss der Transaktion wird für das vierte Quartal 2023 erwartet.
Die Transaktion zwischen Sculptor und Rithm ist ein zentrales Thema in einem Streit zwischen Daniel Och, dem Gründer des Unternehmens, und Levin. Och und andere Aktionäre forderten dies von Sculptor Veröffentlichung von Büchern und Schallplatten am 22. August.
In einem Brief an die Gründer- und GesellschaftergruppeBildhauersagte, ihre Anfrage sei „unangemessen“ und durch Ochs „langjährigen Groll“ gegen den Austritt aus dem Unternehmen motiviert.