Kreditgeber in Kalifornien Gilde MÖrtgage meldete im dritten Quartal trotz hoher Hypothekenzinsen und begrenzter Hausverkaufsbestände einen höheren Gewinn.
Der auf den Kauf fokussierte Kreditgeber mit einem verteilten Einzelhandelsmodell betonte seine Wachstumsstrategie, Marktanteile beim Kauf durch Akquisitionen zu gewinnen und leistungsstarke Originatoren heranzuziehen, da die Branche weiterhin eine gedämpfte Nachfrage nach Hypotheken verzeichnet.
Gilde berichtete a 54,2 Millionen US-Dollar Nettogewinn im dritten Quartal 2023 ein Anstieg von 47 % gegenüber 36,9 Millionen US-Dollar im Vorquartal. Der bereinigte Nettogewinn belief sich auf 29 Millionen US-Dollar, ein Anstieg gegenüber 9 Millionen US-Dollar im gleichen Zeitraum.
„Wir sind unserer Strategie treu geblieben, unseren Marktanteil auf dem Markt für Einzelhandelskaufhypotheken zu vergrößern und gleichzeitig die Bedienung dieser Kredite beizubehalten. Dieser Fokus ermöglicht uns nicht nur, zuverlässigere Einnahmen zu erzielen, sondern ermöglicht uns auch den Aufbau eines laufenden Vermögenswerts, von dem wir glauben, dass wir die Möglichkeit haben, im Laufe der Zeit wiederholte Transaktionen zu realisieren“, sagte Terry Schmidt, CEO von Guild.
Der Nettoumsatz des Unternehmens stieg im dritten Quartal 2023 um 9 % auf 257,3 Millionen US-Dollar, gegenüber 236,8 Millionen US-Dollar im zweiten Quartal. Die Gesamtkosten gingen geringfügig um 1 % auf 183,7 Millionen US-Dollar zurück, verglichen mit 186,4 Millionen US-Dollar im Vorquartal.
Die gesamten internen Kredite von Guild beliefen sich im dritten Quartal auf 4,3 Milliarden US-Dollar, was einem Rückgang von 4 % im Vergleich zu 45 Milliarden US-Dollar im Vorquartal entspricht. Aber die Gewinnmarge aus Neugeschäften stieg im dritten Quartal um 22 % auf 377, gegenüber 310 im zweiten Quartal.
„Wir haben bestimmte unserer Annahmen durch Verbesserungen der Modelle geändert, die bei der Bewertung unserer Zinsbindungsverpflichtungen und zum Verkauf gehaltenen Hypothekendarlehen verwendet wurden, was zu einem Anstieg des Gewinns aus dem Verkauf von Darlehen um 17,4 Millionen US-Dollar führte“, sagte Amber Kramer, Finanzvorstand von Guild, sagten Analysten.
Von den gesamten internen Kreditvergaben in Höhe von 4,3 Milliarden US-Dollar entfielen 4 Milliarden US-Dollar auf Kaufkredite. Das Einkaufsvolumen machte im dritten Quartal jedoch 94 % des geschlossenen Produktionsvolumens aus Verband der HypothekenbankenNach Angaben des Kreditgebers beträgt der Branchendurchschnitt der MBA-Absolventen 82 %.
Guild erzielte im dritten Quartal mit seinem Origination-Geschäft einen Nettogewinn von 7,2 Millionen US-Dollar, verglichen mit einem Nettoverlust von 21,3 Millionen US-Dollar im Vorquartal. Das Unternehmen erzielte mit seinem Servicegeschäft außerdem einen Nettogewinn von 84 Millionen US-Dollar, verglichen mit 88,7 Millionen US-Dollar im Vorquartal.
Der Kreditgeber verfügte zum 30. September 2023 über ein Servicing-Portfolio von 83,7 Milliarden US-Dollar an unbezahlten Kapitalsalden, was einem Anstieg von 2 % gegenüber dem 30. Juni 2023 entspricht. Eine Anpassung des beizulegenden Zeitwerts für die MSRs des Unternehmens brachte im dritten Quartal einen Gewinn von 22,1 Millionen US-Dollar im Vergleich zu 27,9 Millionen US-Dollar Millionen im Vorquartal.
Guild behielt MSR für 80 % seiner im dritten Quartal verkauften Kredite. Die Wiedererlangungsrate der Käufe lag von Juli bis September bei 25 %.
Die Wachstumsstrategie von Guild angesichts des Gegenwinds der Branche
Die Führungskräfte teilten die Erwartung eines anhaltenden Drucks auf die Kreditvergabe in den kommenden Quartalen sowie einer Konsolidierung auf dem Markt für Fusionen und Übernahmen.
„Wir glauben, dass es weiterhin eine Konsolidierung sowohl bei Fusionen und Übernahmen als auch bei der organischen Gründung gibt“, sagte Schmidt gegenüber Analysten.
„Wir haben weiterhin in unsere Mitarbeiter und unsere Plattformen investiert. Beides steigert kurzfristig den Marktanteil und soll in der Lage sein, das Wachstum zu beschleunigen, wenn sich dieser Zyklus dreht“, fügte sie hinzu.
Im dritten Quartal erwarb der Privatkreditgeber Erste hundertjährige Hypothek, ein privater Kreditgeber mit Sitz in Illinois, der seine Präsenz im Mittleren Westen ausbauen will.
Zu Guilds Übernahme von Kreditgebern im Jahr 2023 gehörte auch ein in Colorado ansässiges Unternehmen Cherry Creek Hypothek und mit Hauptsitz in New Mexico Legacy-Hypothek. Der Kreditgeber erweiterte außerdem seine Präsenz in Kalifornien durch die Eröffnung von acht Niederlassungen.
Der Kreditgeber machte keine Angaben zu seinen Erwartungen für das vierte Quartal, stellte jedoch eine gedämpfte Nachfrage nach Kreditvergaben fest.
„Zusätzlich zu diesen Lagerproblemen gehen wir in ein sehr saisonal bedingt schwaches viertes Quartal. Wir werden keine Änderungen erleben und wissen zum jetzigen Zeitpunkt noch nicht, wann sich der Markt im Jahr 2024 wenden wird. Wir hoffen, dass dies irgendwann im Laufe des Jahres der Fall sein wird“, bemerkte Schmidt.