Live-Updates: Die Amazon-Aktie erholt sich nachbörslich, da das Unternehmen Umsätze für das 1. Quartal meldet, der Gewinn steigt, während die Gewinnmitteilung beginnt

„Wir sehen eine beträchtliche Dynamik an der KI-Front, wo wir bereits einen Umsatz von mehreren Milliarden Dollar erzielt haben“, sagte CEO Andy Jassy in der Telefonkonferenz.

Das hat AWS zu einer Run-Rate von 100 Milliarden US-Dollar verholfen, berichtete Amazon zuvor.

Analysten und Investoren werden auf weitere Details zu den Q1-Ergebnissen des E-Commerce-Riesen achten.

CFO Brian T. Olsavsky sagte in einem Telefonat mit Journalisten, darunter Business Insider, dass die Käufer sehr sorgfältig mit ihren Ausgaben umgehen.

„Sie suchen nach Angeboten, handeln nach unten und suchen nach Produkten mit niedrigerem ASP (durchschnittlicher Verkaufspreis),“ sagte Olsavsky.

Die Menschen kaufen „viel mehr Verbrauchsmaterialien und Dinge des täglichen Bedarfs“, die tendenziell günstiger sind – ein Trend, der sich auch in diesem Quartal fortsetzt.

„Wir sehen also ein starkes Stückwachstum, aber unsere durchschnittlichen Verkaufspreise steigen nicht so schnell wie rückläufig, und daher liegt das Umsatzwachstum unter der Wachstumsrate der Stückzahlen“, sagte der CFO.

„Obwohl das Kerngeschäft des E-Commerce nicht mehr der größte Wachstumstreiber ist, bleibt es ein wesentlicher Bestandteil des Amazon-Schwungrads, insbesondere bei der Förderung des Anzeigengeschäfts“, sagt Blake Droesch, leitender Analyst beim Marktforschungsunternehmen Emarketer. ein Schwesterunternehmen von Business Insider, schrieb in einer Notiz.

Der Analyst fügte hinzu, dass Amazons Engagement für eine kostenlose und schnelle Lieferung über Amazon Prime „die Kunden dazu bringen wird, auf die Website zu kommen“. Der E-Commerce-Riese sagte in seiner Gewinnmitteilung, dass er Prime-Mitgliedern mit der „bisher schnellsten Geschwindigkeit“ beliefert habe.

Die Ankündigung erfolgte, nachdem das Unternehmen im vergangenen November Q für ausgewählte AWS-Kunden vorgestellt hatte.

Die Cloud-Abteilung von Amazon bezeichnet Q laut ihrer neuesten Version als ihr „leistungsfähigstes“ generatives KI-Tool zur „Beschleunigung der Softwareentwicklung“ und „Nutzung unternehmensinterner Daten“. Pressemitteilung.

Q kann Code generieren und Fehler beheben. Bei interner Bereitstellung könnte es den Mitarbeitern auch dabei helfen, Antworten auf Fragen zu Unternehmensrichtlinien und Produktinformationen zu erhalten. nach Angaben des Unternehmens.

Die Aktie war am Dienstag um 3,3 % gefallen, hat aber im Jahr 2024 bisher um 15 % zugelegt.

1. Quartal

• Nettoumsatz: 143,31 Milliarden US-Dollar, +13 % im Jahresvergleich, geschätzte 142,59 Milliarden US-Dollar

  • Nettoumsatz der Online-Shops: 54,67 Milliarden US-Dollar, +7 % im Jahresvergleich, geschätzte 54,77 Milliarden US-Dollar

  • Nettoumsatz der physischen Geschäfte: 5,20 Milliarden US-Dollar, +6,3 % im Jahresvergleich, geschätzte 5,08 Milliarden US-Dollar

  • Nettoumsatz von Third-Party Seller Services: 34,60 Milliarden US-Dollar, +16 % im Jahresvergleich, Schätzung 34,63 Milliarden US-Dollar

  • AWS-Nettoumsatz: 25,04 Milliarden US-Dollar, +17 % im Jahresvergleich, geschätzte 24,11 Milliarden US-Dollar

  • Nettoumsatz in Nordamerika: 86,34 Milliarden US-Dollar, +12 % im Jahresvergleich, Schätzung 85,55 Milliarden US-Dollar

  • Internationaler Nettoumsatz: 31,94 Milliarden US-Dollar, +9,7 % im Jahresvergleich, geschätzte 32,47 Milliarden US-Dollar

• Nettoumsatz mit Drittanbieterdienstleistungen ohne F/X: +16 % vs. +20 % im Jahresvergleich, Schätzung +15,8 %

• Nettoumsatz von Amazon Web Services ohne F/X: +17 % vs. +16 % im Jahresvergleich, Schätzung +14,5 %

• EPS: 98 Cent gegenüber 1 US-Dollar pro Quartal, Schätzung 83 Cent

• Betriebsgewinn: 15,31 Milliarden US-Dollar gegenüber 4,77 Milliarden US-Dollar im Vorjahresvergleich, Schätzung 10,95 Milliarden US-Dollar

  • Betriebsmarge: 10,7 % vs. 3,7 % im Jahresvergleich, Schätzung 7,63 %

  • Betriebsmarge Nordamerika: +5,8 % vs. +1,2 % im Jahresvergleich, Schätzung +4,92 %

  • Internationale Betriebsmarge: 2,8 % vs. -4,3 % im Jahresvergleich, Schätzung -1,85 %

• Erfüllungskosten: 22,32 Milliarden US-Dollar, +6,8 % im Jahresvergleich, Schätzung 22,4 Milliarden US-Dollar

• Verkäufereinheitenmix: 61 % vs. 59 % im Jahresvergleich, Schätzung 59,5 %

2. Viertel

• Erwartet einen Nettoumsatz von 144,0 bis 149,0 Milliarden US-Dollar, Schätzung 150,21 Milliarden US-Dollar

• Der Betriebsgewinn wird auf 10,0 bis 14,0 Milliarden US-Dollar geschätzt, die Schätzung liegt bei 12,56 Milliarden US-Dollar

Quelle: Bloomberg-Daten

BMO prognostiziert, dass Amazon in der zweiten Jahreshälfte stärker wachsen wird als erwartet. Analysten prognostizierten, dass das AWS-Wachstum bis Ende 2024 15 % erreichen könnte, ein Anstieg gegenüber früheren Schätzungen von 14 %.

Auch die Wirkung von Rufus, dem KI-Einkaufsassistenten von Amazon, werde „unterschätzt“, sagte die Bank.

„Der Amazon-Einzelhandel ist ein bedeutender Nutznießer der generativen KI, die dabei hilft, den Nutzern die relevantesten Produktempfehlungen zu zeigen und Auswahlmöglichkeiten für Mitarbeiter in FCs zu schaffen“, schreiben Analysten in einer Notiz.

Das Unternehmen erhöhte sein Kursziel für die Amazon-Aktie auf 215 US-Dollar pro Aktie, was einem Anstieg von 21 % gegenüber dem aktuellen Niveau entspricht.

Es wird erwartet, dass Amazon bei mehreren Gewinnkennzahlen eine Outperformance erzielen wird, sagten Needham-Analysten.

„Wir glauben, dass Kostensenkungen sowie Umsatzwachstum bei Cloud und Werbung … zu einer Überlieferung von FCF und ROICs führen werden, was zu einer Ausweitung des Bewertungsmultiplikators führen dürfte“, sagten Analysten in einer aktuellen Mitteilung.

Sie sagten voraus, dass das Unternehmen zu den zwei oder drei Gewinnern des KI-Wettlaufs gehören würde, der die Wall Street im Griff hat.

Die Bank wies jedoch darauf hin, dass das Geschäft von Amazon weiterhin mit Risiken behaftet sei, darunter einer schwachen Verbrauchernachfrage und einem zunehmenden Wettbewerb.

Laut Goldman-Analysten ist Amazon eine Top-Wahl im E-Commerce-Sektor. Die Bank verwies auf die robuste Einzelhandelsnachfrage des Unternehmens und das erwartete Wachstum bei AWS und Werbeeinnahmen.

„Unsere Branchenarbeit und die von uns untersuchten Datenquellen Dritter deuten darauf hin, dass die Online-Verbraucherausgaben im ersten Quartal 2024 robust bleiben. Wir sehen jedoch eine große Streuung der Ergebnisse zwischen den Unternehmen“, schrieben die Analysten.

Die Bank behielt ihr „Kaufen“-Rating und ihr Kursziel von 220 US-Dollar bei, was ein Plus von 22 % gegenüber dem aktuellen Niveau der Aktie bedeutet.

Amazon scheint auf einem guten Weg zu sein, insbesondere wenn man bedenkt, dass das Unternehmen seine Gebührenstruktur für sein Fulfillment by Amazon-Programm ändern möchte. Dies allein könnte im Vergleich zum Vorquartal zu einem zusätzlichen Betriebsergebnis von bis zu 1,2 Milliarden US-Dollar führen, schätzten die Analysten von Wells Fargo.

„Ich gehe davon aus, dass die Einnahmen aus Unternehmens-Cloud-Migrationen im ersten Quartal noch relativ schwach waren, es aber Zusagen für eine Beschleunigung im zweiten Halbjahr gibt“, sagte die Bank kürzlich in einer Mitteilung.

Analysten haben ihr Kursziel für die Amazon-Aktie auf 217 US-Dollar angehoben, was einen Anstieg von 20 % gegenüber dem aktuellen Niveau bedeutet.

Laut BofA-Analysten wird Amazon im ersten Quartal voraussichtlich ein gesundes Wachstum verzeichnen. Die Bank verwies auf den Brief von Amazon-CEO Andy Jassy an die Aktionäre, der positive Fortschritte bei den Einzelhandelsmargen, AWS und Werbeeinnahmen nahelegte – Bereiche, die allesamt „wichtigste Aktientreiber“ für das Unternehmen sind.

„Wir gehen davon aus, dass das 1. Quartal übertroffen wird, und während die Aufstellung im 2. Quartal einige ungewöhnliche Q/Q-Hürden mit sich bringt, gehen wir davon aus, dass die positiven Kennzahlen und Kommentare zur Telefonkonferenz im 1. Quartal konstruktiv und im Einklang mit dem jüngsten Aktionärsbrief sein werden“, heißt es in der Mitteilung.

Die BofA-Analysten bekräftigten ihr „Kaufen“-Rating und ihr Kursziel von 204 US-Dollar für die Aktie, was einen Anstieg von 13 % gegenüber dem aktuellen Niveau bedeutet.

1. Quartal

• Schätzung des Nettoumsatzes: 142,59 Milliarden US-Dollar

  • Schätzung des Nettoumsatzes von Online-Shops: 54,77 Milliarden US-Dollar

  • Schätzung des Nettoumsatzes der physischen Geschäfte: 5,08 Milliarden US-Dollar

  • Schätzung des Nettoumsatzes von Third-Party Seller Services: 34,63 Milliarden US-Dollar

  • Schätzung des Nettoumsatzes der Abonnementdienste: 10,83 Milliarden US-Dollar

  • Schätzung des AWS-Nettoumsatzes: 24,11 Milliarden US-Dollar

  • Schätzung des Nettoumsatzes für Nordamerika: 85,55 Milliarden US-Dollar

  • Schätzung des internationalen Nettoumsatzes: 32,47 Milliarden US-Dollar

• Nettoumsatz mit Drittanbieterdienstleistungen ohne F/X-Schätzung: +15,8 %

• Nettoumsatz aus Abonnementdiensten ohne F/X-Schätzung: +12,1 %

• Nettoumsatz von Amazon Web Services ohne F/X-Schätzung: +14,5 %

• EPS-Schätzung: 82c

• Schätzung des Betriebseinkommens: 10,95 Milliarden US-Dollar

  • Schätzung der operativen Marge: 7,63 %

  • Schätzung der operativen Marge für Nordamerika: +4,92 %

  • Schätzung der internationalen operativen Marge: -1,85 %

• Schätzung der Erfüllungskosten: 22,4 Milliarden US-Dollar

• Schätzung des Verkäufereinheitenmixes: 59,4 %

2. Viertel

• Schätzung des Nettoumsatzes: 150,21 Milliarden US-Dollar

• Schätzung des Betriebseinkommens: 12,54 Milliarden US-Dollar

Quelle: Bloomberg-Daten