Eine der bemerkenswertesten Überraschungen des Jahres 2024 war die Entwicklung der Hypothekenzinsen. Als der durchschnittliche Zinssatz für 30-jährige Kredite von 8,01 % am 25. Oktober auf 6,84 % am 31. Januar sank, gingen mehr Kreditanträge ein und die Hypothekenbranche atmete erleichtert auf. Viele dachten, 6,5 % würden die neue Obergrenze werden und die Zinsen bis zum Jahresende auf 5,5 % gesenkt werden, was einfach sei. Die Kreditgeber begannen im Vorgriff auf die Kaufsaison im Frühjahr mit der Ausarbeitung von Rekrutierungsstrategien.
Der Optimismus war nur von kurzer Dauer. Bis zum Valentinstag waren die Hypothekenzinsen wieder auf über 7 % geklettert. Während Wall-Street-Analysten zuvor bis Anfang 2024 bis zu sechs Zinssenkungen der Fed prognostizierten, gingen sie ab Juni bald nur noch von zwei oder drei aus. Das hätte den Leitzins, der seit letztem Juli in der Spanne von 5,25 bis 5,5 % liegt, bis zum Jahresende möglicherweise um 50 bis 75 Basispunkte gesenkt. Aber in einer Rede letzten Dienstag Federal Reserve Der Vorsitzende Jerome Powell warnte davor, dass die Zinssenkung später als erwartet erfolgen könnte. Jetzt ist der erste Schnitt erst im September fällig und es könnte der einzige sein, den wir dieses Jahr bekommen.
Inmitten des Schleudertraumas dieser Achterbahnfahrt lautete die Botschaft der politischen Entscheidungsträger: „Sei geduldig“, aber das ist leichter gesagt als getan. Es ist schwierig, Hypotheken mit 7 % zu übertragen, und selbst nach einem lange Liste von Entlassungen, Fusionen und SchließungenDie Verband der Hypothekenbanken sagt, dass die Branche immer noch mehr Mitarbeiter hat, als das aktuelle Volumen aushalten kann.
All diese Volatilität unterstreicht die Notwendigkeit, dass Kreditgeber in ihren Strategien agil und anpassungsfähig bleiben. Während wir uns durch diese Marktdynamik bewegen, ist die Bedeutung datengesteuerter Entscheidungen noch nie so deutlich geworden – aber ich mache mir Sorgen, dass einige Kreditgeber den falschen Preis im Auge haben.
Der letzte Refinanzierungsboom hat dazu geführt, dass Kreditgeber sich auf Top-of-the-Funnel-Kennzahlen konzentrieren müssen. Bei Datenstrategien ging es um die Beantwortung der Fragen: Wie kann ich den Trichter voll halten? Welche Engpässe kann ich beseitigen, um den Kreditfluss in der Pipeline aufrechtzuerhalten? Wie treibe ich die individuelle Produktivität auf das Maximum? Und wie rekrutiere ich LOs, damit ich mehr Durchsatz und Dealflow erreiche?
Da sich alte Gewohnheiten nur schwer ablegen lassen, werden sich Kreditgeber auch heute noch mit denselben Fragen beschäftigen, auch wenn der aktuelle Markt einen grundlegend anderen Denkprozess und Ansatz zur Hypothekenanalyse erfordert als noch vor ein paar Jahren.
Die Realität ist, dass der erste KPI, der den Menschen im Gedächtnis bleiben sollte, nicht der Durchsatz, sondern die Rentabilität ist. In einer Zeit, in der Kreditgeber sind meldet einen Nettoverlust vor Steuern von mehr als 2.000 US-Dollar Bei jedem Kredit, den sie aufnehmen, kann der Versuch, mehr Kredite über das System zu bekommen, dazu führen, dass sie sich tiefer ins Grab graben und ihr Geschäft schneller aufgeben müssen. Die Bereitstellung von finanzierten Krediten in Höhe von 100 Millionen US-Dollar ist kein Erfolg; Erfolg ist, wie viel Nettoeinkommen Sie mit diesen 100 Millionen US-Dollar an Finanzierungen erzielt haben.
Ein solcher Paradigmenwechsel kann Ihnen dabei helfen, kluge Geschäftsentscheidungen zu treffen, die möglicherweise nicht immer intuitiv erscheinen. Das Letzte, was ein Kreditgeber derzeit beispielsweise tun sollte, ist, Gespräche über die Leistung der Belegschaft auf die individuelle Produktivität auszurichten. In diesem Markt sollten Arbeitgeber nicht einfach darauf achten, wer „X“ Kredite im Monat vergibt. Stattdessen sollten sie sich darauf konzentrieren, dem Mitarbeiter, der 20 Einheiten pro Monat leistet, Verbesserungsschritte zu geben, weil sie Preiszugeständnisse missbrauchen und dem Unternehmen mit jedem Kredit Geld verlieren.
In der Welt der Hypothekarkredite sind zuverlässige Tools unerlässlich, um solche datengesteuerten Entscheidungen zu treffen. Viele Kreditgeber nutzen kostspielige und ineffiziente Business-Intelligence-Lösungen, die nicht ihren spezifischen Anforderungen entsprechen, während andere auf getrennte Systeme angewiesen sind, denen konsistente Berichtsfunktionen fehlen. Durch die Migration auf eine einzige Plattformlösung, die diese isolierten Datensätze zusammenführt, können Kreditgeber durch den Einsatz künstlicher Intelligenz nicht nur ihre betriebliche Effizienz steigern, sondern erhalten auch einen besseren Überblick über ihre Hypothekenanalysen und Einblicke in die Leistung einzelner Kreditgeber.
Es ist offensichtlich, dass sich die Hypothekenbranche in einem Zustand des Wandels befindet, der sowohl von Herausforderungen als auch von Chancen geprägt ist. Lassen Sie uns im weiteren Verlauf den Wandel annehmen, Erkenntnisse nutzen und den Weg in eine bessere Zukunft für die Hypothekenbranche einschlagen.
Ben Miller ist EVP für US Mortgage bei nCino (NASDAQ: NCNO).
Diese Kolumne spiegelt nicht unbedingt die Meinung der Redaktion von HousingWire und seiner Eigentümer wider.