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- Eine Aktie ist eine Investition, die eine Eigentumseinheit an einem Unternehmen darstellt.
- Es gibt zwei Möglichkeiten, wie Aktionäre Renditen auf ihre Investitionen erzielen können: Kapitalgewinne und Dividenden.
- Anleger können diversifizierte Aktienportfolios aufbauen, indem sie in Aktienfonds investieren.
Eine Aktie ist eine Investition in ein Unternehmen. Aber im Gegensatz zu Private-Equity-Investitionen, die normalerweise akkreditierten Investoren vorbehalten sind, stehen Tausende von Aktien jedem zum Kauf und Verkauf an öffentlichen Börsen zur Verfügung.
Schauen wir uns genauer an, was eine Aktie ist, wie Aktienanlagen funktionieren und wie Aktienanleger Geld verdienen können.
Was ist eine Aktie?
Eine Aktie, auch Eigenkapital genannt, ist ein Wertpapier, das einen Bruchteil des Eigentums an einem Unternehmen darstellt. Wenn Sie eine Aktie von einem Unternehmen kaufen, werden Sie Aktionär, und das kleine Stück, das Sie besitzen, wird als Aktie bezeichnet.
Anleger kaufen und besitzen Aktien in der Hoffnung, dass das Unternehmen erfolgreich sein wird. Wenn es dem Unternehmen gut geht, werden seine Aktienbesitzer an diesen Gewinnen beteiligt.
Umgekehrt können Aktionäre auch damit rechnen, dass ihre Renditen sinken, wenn das Unternehmen unterdurchschnittlich abschneidet oder zurückgeht. Und im schlimmsten Fall könnten die Aktien eines Aktienbesitzers wertlos werden, wenn das Unternehmen in Konkurs gehen sollte.
Wie funktionieren Aktien?
Unternehmen können ihre Aktien entweder privat oder öffentlich ausgeben. Während private Aktien in der Regel nur akkreditierten Anlegern zur Verfügung stehen, ist eine Akkreditierung nicht erforderlich, um in Aktien zu investieren, die an öffentlichen Börsen wie der New York Stock Exchange oder der Nasdaq gehandelt werden.
Private Unternehmen „gehen an die Börse“, um Geld für Geschäftsinitiativen wie die Einführung neuer Produkte oder Dienstleistungen zu sammeln, um ihre Reichweite zu vergrößern. Sie tun dies durch Börsengänge (IPOs), bei denen Unternehmen die Anforderungen der SEC an die Finanztransparenz erfüllen müssen und der Aktienpreis in der Regel von einer Investmentbank festgelegt wird. Sobald der Börsengang durchgeführt wurde und die Aktie mit dem Handel beginnt, wird die Angebots- und Nachfragedynamik ihren Preis nach oben oder unten bewegen.
Wie man Aktien kauft und verkauft
Anleger können öffentliche Aktien kaufen und verkaufen, indem sie ein Konto bei einem Börsenmakler eröffnen. Mittlerweile gibt es eine große Anzahl von Brokern, die keine Provisionen für den Aktienhandel erheben und es Kunden ermöglichen, Bruchteile von Aktien zu kaufen.
Anleger können ihre Aktienbestände sofort diversifizieren, indem sie in Aktienfonds (ETFs oder Investmentfonds) investieren, wodurch Sie Ihr Geld auf eine Vielzahl von Aktien verteilen können. Einige Fonds werden aktiv verwaltet, während andere Benchmark-Marktindizes wie den S&P 500 nachbilden.
„Stock Picking kann eine zeitaufwändige Tätigkeit sein, wenn es richtig gemacht wird. Daher rate ich immer dazu [investors] einen Index oder ETF wie einen auf den S&P 500 zu kaufen, wie z VOOoder in einem anderen Interessenssektor”, sagt Shanka Jayasinha, CIO von S&J Private Equity.
Wie bieten Aktien Renditen?
Es gibt zwei Hauptwege, auf denen Aktionäre Renditen auf ihre Investitionen erzielen können: Kapitalgewinne und Dividenden.
Kapitalgewinne sind die Gewinne aus dem Verkauf einer Aktie. Dies passiert, wenn Sie es für mehr verkaufen, als Sie dafür bezahlt haben.
Dividenden sind regelmäßige Zahlungen an Aktionäre. Jedes Unternehmen kann seinen eigenen Dividendenplan festlegen, aber vierteljährliche Auszahlungen sind am häufigsten.
Dividenden geben Anlegern die Möglichkeit, Erträge zu erzielen, ohne ihre Anteile verkaufen zu müssen – selbst in Jahren, in denen der Aktienkurs fällt. Aus diesem Grund sind Dividendenaktien oft sehr attraktiv für Anleger, die im oder kurz vor dem Ruhestand stehen.
Aktienanlage vs. Aktienhandel
Im Gegensatz zu Buy-and-Hold-Anlegern versuchen aktive Trader, aus kurzfristigen Schwankungen des Aktienkurses einen Gewinn zu erzielen. Während sich Anleger möglicherweise stark auf die fundamentalen und langfristigen Aussichten eines Unternehmens konzentrieren, verlassen sich Trader eher auf Nachrichtenereignisse und technische Analysen, um ihre Entscheidungen zu treffen.
Wenn Sie die Zeit haben, die zum Recherchieren und Verwalten von Trades erforderlich ist, kann der Handel schnellere Renditen bieten als Investitionen. Investieren ist jedoch der richtige Weg, wenn Sie mit Ihren Aktienbeständen passives Einkommen erzielen möchten. Und wenn Sie sich entscheiden, sich im Handel zu versuchen, ist es wichtig, Ihren Handelsplan zu durchdenken, bevor Sie eine Position eingehen, und dabei zu bleiben, egal was passiert.
Arten von Aktien
Aktien können auf verschiedene Arten klassifiziert werden. Im Folgenden schlüsseln wir einige der Haupttypen auf und erklären ihre Unterschiede.
Stammaktien vs. Vorzugsaktien
Es gibt zwei Hauptarten von Aktien: Stammaktien und Vorzugsaktien.
- Stammaktien: Wie der Name schon sagt, ist dies die häufigste Art von Aktien. Stammaktionäre erhalten in der Regel vierteljährliche Dividenden und Stimmrechte. Diese Dividenden schwanken jedoch und sind nicht garantiert.
- Vorzugsaktien:Vorzugsaktien zahlen eine höhere, feste Dividende als Stammaktien, aber ihre Aktienkurse steigen nicht so stark wie Stammaktien. Vorzugsaktionäre erhalten diese Dividenden auch vor Stammaktionären, selbst im Falle einer Insolvenz.
„Wenn Sie 100 Aktien der Coca Cola Company kaufen, kaufen Sie höchstwahrscheinlich die Stammaktien“, sagt er Robert Johnson, Professor für Finanzen an der Creighton University. “Stammaktien machen bei den meisten Unternehmen die überwiegende Mehrheit der ausstehenden Aktien aus.”
Inhaber von Stammaktien „wählen auch den Vorstand und stimmen über Unternehmensangelegenheiten ab“, erklärt Anthony Denier, CEO der Handelsplattform Webull. „Der Nachteil ist, dass Stammaktionäre im Insolvenzverfahren an letzter Stelle für das Vermögen des Unternehmens stehen.“
Denier fügt hinzu, dass Vorzugsaktien „stabile Dividenden“ bieten und die Renditen oft „höher sind als die Stammaktiendividenden desselben Unternehmens“. Und er stellt fest, dass, wenn dem Unternehmen das Geld ausgeht, „Vorzugsaktionäre ihre Dividenden vor Stammaktionären erhalten“.
Klasse-A- und Klasse-B-Anteile
In einigen Fällen können Unternehmen separate Anteile der Klassen A und B verkaufen. Der Hauptunterschied zwischen den beiden besteht normalerweise darin, dass Aktien der Klasse B mehr Stimmrechte haben.
Zum Beispiel erhalten Coke-Stammaktienaktionäre eine Stimme pro Aktie, während Klasse-B-Aktionäre 20 Stimmen pro Aktie erhalten. Typischerweise erstellen Unternehmen auf diese Weise Anteilsklassen, weil sie möchten, dass das Stimmrecht bei einer bestimmten Gruppe verbleibt.
Andere Bestandskategorien und Klassifikationen
Nehmen wir an, Sie sind ein durchschnittlicher Kleinanleger, der nur Zugang zu Stammaktien hat. Sie können Ihre Aktiensuche auf verschiedene Weise filtern, z. B. nach Größe, Branche, Stil oder Standort.
Eine Möglichkeit besteht darin, sich die Marktkapitalisierung des Unternehmens anzusehen – oder mit anderen Worten, seine Größe. Einige Anleger möchten sich möglicherweise nur auf etablierte Unternehmen mit hoher Marktkapitalisierung konzentrieren. Andere möchten möglicherweise Small-Cap- und Mid-Cap-Unternehmen einbeziehen, die zwar oft volatiler sind, aber auch übergroße Renditen bieten könnten.
Unternehmen können auch nach Branchen gruppiert werden. Technologie, Industrie, Finanzen und Basiskonsumgüter sind nur einige Beispiele für Industriesektoren. Die Investition in Aktien aus einer Vielzahl von Branchen trägt dazu bei, die Diversität Ihres Portfolios zu verbessern.
Beim stilorientierten Investieren suchst du nach Aktien, die zu einer bestimmten Anlagestrategie wie Wachstums-, Wert- oder Dividendeninvestitionen passen. Und schließlich können Aktien geografisch klassifiziert werden. Beispielsweise möchten US-Anleger möglicherweise ihr Engagement in Schwellenländern erweitern, indem sie in Aktien ausländischer Unternehmen investieren.
Wie man Geld verdient, wenn man in Aktien investiert
Wenn Anleger in der Lage sind, über viele Jahre hinweg von Zinseszinsen zu profitieren, können ihre Gewinne exponentiell steigen. Deshalb Zeit auf dem Marktstatt perfektes Timingist wahrscheinlich am wichtigsten für Ihren Erfolg.
„Aufgrund der ‚Magie‘ des Zinseszinses ist die Zeit der größte Verbündete des Anlegers“, sagt Johnson.
Vor diesem Hintergrund empfiehlt Johnson Anlegern, „mit der Investition in einen diversifizierten Aktienindexfonds mit niedrigen Gebühren zu beginnen und weiterhin konsequent zu investieren, unabhängig davon, ob der Markt nach oben, unten oder seitwärts geht“.
Laut dem Schwab Center for Financial Research, erlitt der Markt in 10 der letzten 20 Jahre Rückschläge von mehr als 10 % innerhalb des Jahres, was das relativ hohe kurzfristige Risiko von Aktienanlagen zeigt. Dennoch endete es in allen bis auf drei dieser Jahre im positiven Bereich.
Das Endergebnis
Eine Aktie gibt einem Anleger einen kleinen Eigentumsanteil an einem Unternehmen, und die Rendite der Aktie basiert im Allgemeinen auf der Leistung des Unternehmens. Die Investition in Aktien ist eine gängige Methode für Anleger, um Vermögen aufzubauen.
Es gibt jedoch keine Garantien. Wenn eine Aktiengesellschaft scheitert, werden wahrscheinlich auch ihre Aktieninvestoren darunter leiden. Aber je mehr Aktien Sie besitzen, desto geringer ist Ihr Risiko, aufgrund einer falschen Aktienauswahl einen großen Portfolioverlust zu erleiden.
Glücklicherweise benötigen Sie keinen riesigen Kontostand, um bei Ihrem Broker ein diversifiziertes Aktienportfolio aufzubauen. Durch die Verwendung von ETFs, Investmentfonds oder Teilaktien ist es einfach, mit minimalem Kapital in Dutzende oder Hunderte von Aktien zu investieren.