© Reuters. Ein Fußgänger spiegelt sich auf einem Glas eines Geschäftsgebäudes, während im Gebäude in einem Geschäftsviertel in Tokio, Japan, am 23. Januar 2024 eine elektrische Tafel mit dem Nikkei-Index zu sehen ist. REUTERS/Kim Kyung-Hoon/Archivfoto
Von Stella Qiu
SYDNEY (Reuters) – am Freitag auf ein Allzeithoch zusteuernd, unterstützt von einer lebhaften Wall Street, nachdem ein starker Rückgang der US-Einzelhandelsumsätze die Möglichkeit einer Zinssenkung im Juni wiederbelebte, was wiederum den Dollar belastete.
Der Nikkei stieg um 1,4 % auf 38.678 Punkte und lag damit nur knapp unter dem Allzeithoch von 38.957 Punkten aus dem Jahr 1989, das den Höhepunkt der sogenannten „Blasenwirtschaft“ Japans markierte.
Der Index ist in dieser Woche um 4,8 % gestiegen, die dritte Woche in Folge mit Zuwächsen, womit sich die Zuwächse seit Jahresbeginn auf erstaunliche 15,6 % belaufen.
Andernorts folgten asiatische Aktien überwiegend dem Anstieg der Wall Street. MSCIs breitester Index für Aktien aus dem asiatisch-pazifischen Raum außerhalb Japans stieg um 0,3 % und steuerte auf einen Wochengewinn von 1,4 % zu.
Zahlen vom Donnerstag zeigten, dass Japan und Großbritannien Ende letzten Jahres in eine Rezession gerutscht sind und die Einzelhandelsumsätze in den USA im vergangenen Monat viel stärker zurückgegangen sind als erwartet. Das Ergebnis könnte jedoch eine relativ lockere Geldpolitik sein.
„Ich denke, dass das Nachfragebild in einigen entwickelten Marktwirtschaften sicherlich beginnt, auseinanderzubrechen“, sagte Tony Sycamore, Marktanalyst bei IG. „Es bringt also die Idee von Zinssenkungen voran.“
„Einer nach dem anderen beginnen die Dominosteine zu fallen. Großbritannien und Japan sind gestern gefallen. Offensichtlich ist es noch ein weiter Weg, bis die USA in die Rezession fallen, weil ihre Zahlen ziemlich gut waren. Europa, Sie wissen, es könnte das nächste sein, das gehen muss.“ . Und China ist nicht großartig.“
Nomura prognostizierte am Donnerstag, dass der Nikkei bis Ende des Jahres 40.000 Punkte erreichen würde, und nannte als Gründe dafür das Ende der Deflation in Japan, die Abkehr globaler Investitionen von der Abhängigkeit von chinesischen Aktien und eine Verbesserung der japanischen Unternehmensführung.
Über Nacht zeigten Daten, dass die US-Einzelhandelsumsätze im Januar um 0,8 % zurückgingen, der stärkste Rückgang seit 10 Monaten, was die Erwartungen eines kleinen Rückgangs von 0,1 % zunichte machte.
Die Märkte tendierten dazu, eine Zinssenkung durch die Federal Reserve im Juni vollständig einzupreisen, und kehrten damit einen Teil der Preisbewegung um, nachdem ein stärker als erwartet ausgefallener US-Inflationsbericht die Händler dazu veranlasste, ihre Wetten auf eine baldige Zinssenkung aufzugeben.
Das bejubelte die Wall Street mit einem Plus von 0,6 %, einem Plus von 0,30 % und einer Festigung von 0,91 %.
Die Neuausrichtung der Zinserwartungen belastete den Dollar, der über Nacht 0,4 % gegenüber seinen Mitbewerbern verlor und zuletzt bei 104,36 notierte. Händler warten auf die Produktpreisdaten im Laufe des Tages, um weitere Hinweise auf die Politik der Fed zu erhalten.
Der Yen erholte sich vom Rückgang des Dollars und notierte zuletzt bei 149,9 pro Dollar. Er legte über Nacht um 0,4 % zu und entfernte sich damit von der kritisch beobachteten Marke von 150, die zu einer möglichen Intervention Japans führen könnte.
Die Staatsanleihen konnten einen Teil der Verluste aus den über den Erwartungen liegenden VPI-Zahlen Anfang der Woche wettmachen. Die Rendite der 10-jährigen Benchmark-Anleihen blieb mit 4,2496 % kaum verändert, nachdem sie über Nacht um 3 Basispunkte gesunken war. Der Wert stieg in dieser Woche immer noch um 6 Basispunkte.
Die Rendite zweijähriger Staatsanleihen stieg um 2 Basispunkte auf 4,5930 % und stieg in der Woche um 10 Basispunkte.
Die Ölpreise waren am Freitag gemischt, nachdem sie in der vorangegangenen Sitzung sprunghaft angestiegen waren. Die Internationale Energieagentur (IEA) wies am Donnerstag auf eine Verlangsamung des Nachfragewachstums in diesem Jahr hin.
Der Ölpreis sank um 0,2 % auf 82,73 $, während er leicht um 0,1 % auf 77,98 $ pro Barrel sank.
Der Preis lag unverändert bei 2.003,09 $.