Sarah Wheeler, Chefredakteurin von HousingWire, traf sich mit Adam Carmel, Gründer und CEO von Polly, um darüber zu sprechen, wie Technologie den ROI für Kreditgeber steigern sollte.
Sarah Wheeler: Der Kosten für die Entstehung Eine Hypothek ist höher als je zuvor, während Unternehmen mehr in Technologie investiert haben als je zuvor. Was ist da für eine Unterbrechung?
Adam Carmel: Seit der großen Finanzkrise müssen Kreditgeber und Banken heute für bestimmte Dinge Geld ausgeben, die unabhängig von der Technologie zu höheren Kosten für ihr Unternehmen geführt haben. Zum Beispiel Compliance – es ist schwierig, Compliance wirklich zu automatisieren. Und seit etwa zwei Jahrzehnten nutzt die Branche dieselbe Technologie. Es ist zwar teurer geworden, bietet aber den gleichen oder einen geringeren Wert, so dass ein Teil der Legacy-Software selbst faktisch zu einer Ware geworden ist, während die Kosten weiter gestiegen sind.
Dies war einer der Beweggründe für mich, als Polly ursprünglich gegründet wurde. Ich war Hypothekengeber und habe die Mängel der verschiedenen Softwarebranchen aus erster Hand gesehen. Am Ende haben wir unsere eigene Produkt- und Preis-Engine aufgebaut und konnten einen nachweisbaren ROI und Mehrwert feststellen. Dann haben wir beschlossen, daraus eine Plattform zu machen – von der Einreichung bis zum Kreditverkauf und allem dazwischen. Und wir fragten: Wie nutzen wir dies, um den ROI zu steigern und Effizienz und Produktivität zu maximieren?
SW: Reden wir über Margen. Wie will Polly Unternehmen in dieser sehr schwierigen Zeit mit Margen helfen?
Wechselstrom: Dies geht auf die erste Frage zur Steigerung des ROI zurück, denn die Technologiekosten haben sich mehr als verdoppelt, während der Umsatz im Allgemeinen gleich geblieben ist. Sie sehen also lediglich eine Erosion der Nettobetriebsmargen.
Polly hat eine zum Patent angemeldete Margenmanagement-Engine entwickelt, die unbegrenzte Granularität, Flexibilität und Konfigurierbarkeit ermöglicht – und Sie können sie über jeden Vertriebskanal skalieren. Somit können Kunden eine unbegrenzte Anzahl von Parametern nutzen, um ihre Marge pro Kredit zu optimieren. Dies ermöglicht zwei Dinge: erstens mehr Einnahmen pro Kredit und zweitens mehr Volumen, je nachdem, wie hoch diese Marge ist. Das ist der ultimative Hebel – es ist wirklich der einzige Hebel, den die Hypothekenkreditgemeinschaft hat.
SW: Haben Sie Polly also aus Ihrer Sicht als Kreditgeber gegründet?
Wechselstrom: Ja. Ich habe von 2007 bis 2013 für eine Hypothekenbank gearbeitet – dort habe ich die Branche kennengelernt. Dann gründete ich 2013 eine Hypothekenbank, die bis 2019 bestand. Und während dieser sechs oder sieben Jahre nutzten wir die größte Preismaschine auf dem Markt und konnten die Marge nicht so detailliert steigern, wie wir wollten. Es gab keine Automatisierung in den Arbeitsabläufen, die Analysen waren irgendwie veraltet und unvollständig und so weiter. Unterdessen stiegen die Kosten immer weiter.
Also ging ich zum Vorstand und sagte, ich würde die Hypothekenbank gerne verkaufen. Wir haben hier etwas aufgebaut, das einen echten Wert hat, aber wir werden das wegwerfen und ein brandneues Backend aufbauen und aus allem lernen, was wir in den letzten Jahren getan haben. Und so fing Polly an – ich löste alle Probleme, die ich im letzten Jahrzehnt erlebt hatte.
SW: Welchen Vorteil hat es, von der Kreditseite zu kommen, im Gegensatz zur Technologieseite?
Wechselstrom: Da ich aus der Kreditvergabe komme, weiß ich, wo die Probleme liegen, und wir wissen, wie wir sie auf sehr kreative und innovative Weise lösen können. Und dann sind wir in der Lage, diese Lösungen zu nutzen und sie in Zusammenarbeit mit allen unseren Kunden zu produzieren. Das Feedback unserer Partner hat diese Art von Halo-Effekt erzeugt, bei dem wir etwas Neues, eine neue Funktion entwickeln, die Kunden es dann auf die nächste Stufe bringen und es dann einfach zu diesem unglaublichen Schwungrad wird.
SW: Warum haben Sie sich entschieden, in die technische Richtung zu gehen, anstatt das Hypothekengeschäft auszubauen?
Wechselstrom: Als ich anfing, alle Probleme, die es in der Kategorie Kapitalmärkte gibt, in Echtzeit zu sehen, dachte ich, ich bin jung genug, um dieser Sache nachzugehen und bei der Lösung dieser Probleme in der Branche mitzuhelfen. Dies liegt mir sehr am Herzen, da es langfristige Auswirkungen haben könnte, nicht nur für die Hypothekenkreditgemeinschaft, sondern auch für den Verbraucher.
Wenn Sie eine Hypothek aufnehmen, handelt es sich um ein standardisiertes Stück Papier mit einer Unterschrift und einem Preis. Der einzige Unterschied zwischen den einzelnen Kreditgebern ist der Preis. Die Frage, wie viel von den Kosten dieser Branche zu höheren Tarifen für den Verbraucher führt, hat mich schon früh inspiriert. Und können wir etwas dagegen tun? Ich denke, wenn wir es bei Polly nicht getan hätten, hätte es zweifellos jemand anderes getan, da wir hier kurz vor 2024 stehen. Das ist ein zu großes Problem, um es nicht zu lösen.
SW: Wie haben Sie das Team aufgebaut und worauf achten Sie bei der Einstellung?
Wechselstrom: Wir haben ein tolles Team – das ist unser Geheimrezept. Aber innerhalb dieses Teams haben wir diese unglaubliche Verknüpfung von Domänen- und institutionellem Wissen und dann technischem Wissen. Ich wollte mich mit erstklassigen Leuten umgeben, die in jedem Bereich des Geschäfts wirklich stark sind. Wir konnten unser Team jedes Jahr weiterentwickeln und jetzt lebt es nur noch von alleine.
SW: Was haben Sie beim Aufbau Ihres Teams gelernt?
Wechselstrom: Ich denke, dass man mit der Zeit immer mehr lernt, was man nicht will, als was man will. Wir brauchen genügend Experten auf den Hypothekenkapitalmärkten, aber wenn Sie darüber nachdenken, das Geschäft zu vergrößern, sollten Sie darüber nachdenken, wer das schon einmal gemacht hat, aber auch andere Software-Branchen in Betracht ziehen. Denn abgesehen von einigen wenigen Auserwählten gab es in dieser Branche nicht viele, die dies getan haben.
Wir fordern uns selbst gerne heraus, testen den Status Quo und entwickeln nicht nur innerhalb der Produkte, sondern auch im Team Innovationen. Was uns cool und besonders macht, ist diese Art von einzigartiger Erfahrung, von der unterschiedlichen Expertise in der technischen Organisation bis hin zum Produkt oder der Go-to-Market-Organisation, und die Einbeziehung all dieser erstklassigen Talente und die Sicherstellung, dass jeder wirklich, wirklich arbeitet gut zusammen.
SW: Spielt KI eine große Rolle bei dem, was Sie bei Polly tun?
Wechselstrom: Wer nicht über den Einsatz von KI nachdenkt oder darüber nachdenkt, macht einen Fehler. Aber so spannend es auch ist, darüber als Plattform zu sprechen, es gibt auch eine große Bildungskurve. Und es ist ein Bereich, in dem man in dieser Branche wirklich vorsichtig sein muss, denn man darf nicht um einen Basispunkt daneben liegen. Sie müssen in Bezug auf Sicherheit, Compliance und Datenintegrität sehr, sehr streng und zu 100 % im Bilde sein. Viele dieser neuen Technologien sind sehr beliebt und eignen sich hervorragend für das Marketing, aber wenn wir etwas tun, muss es einen nachweisbaren ROI und einen Mehrwert für den Kunden und unsere Partner haben.
SW: Was hält dich nachts wach?
Wechselstrom: Alles! Ich bin ein sehr paranoider Mensch und schaue mir ständig über die Schulter. Das Wichtigste für uns ist unser Team und parallel dazu unsere Kundenpartner. Ich denke ständig über diese beiden Gruppen von Menschen nach und darüber, was ich tun muss, um sicherzustellen, dass sie wirklich glücklich sind, dass sie unsere Mission verstehen, die Vision sehen und sie dann verwirklichen. Reden ist billig – es geht nur um unser Handeln und unsere Umsetzung.
SW: Aus Ihrer Sicht als Leiter eines Technologieunternehmens: Was würden Sie als Kreditgeber am liebsten besser über Technologie verstehen?
Wechselstrom: Wenn ich mir heute die Kreditgeber ansehe, sind die Höhen und Tiefen der letzten Jahre unglaublich. Die Widerstandsfähigkeit, der Mut und die Entschlossenheit der Kreditgeber sind unglaublich. Ich denke, das ist eine notwendige Voraussetzung, um als Betreiber in dieser Branche tätig zu sein.
Als ich in der Kreditvergabe tätig war, habe ich die Auswirkungen, die Technologie oder Software oder, was noch wichtiger ist, ein Technologiewechsel auf unser Geschäft in den ersten sechs Monaten oder einem Jahr haben würde, und die Schwierigkeiten bei der Umstellung immer überschätzt. Aber ich habe immer die positiven Auswirkungen und den ROI unterschätzt, die Technologie über einen Zeitraum von zwei, drei oder vier Jahren haben könnte.
Wenn ein Kreditgeber, eine Bank oder eine Kreditgenossenschaft plant, in den nächsten Jahren in dieser Branche tätig zu sein, gibt es keinen besseren Zeitpunkt als jetzt, sich mit neuer Software auseinanderzusetzen. Das gilt für jede Branche – es muss nicht unbedingt eine Preismaschine sein. Aber jetzt ist es an der Zeit, sich diese Dinge anzuschauen. Wir haben solche Höhen und Tiefen in der Branche gesehen, dass es für alle viel einfacher wäre, auf einem stabileren Niveau zu arbeiten. Wenn Sie nur über die modernste und fortschrittlichste Technologie verfügten, könnten Sie Ihre Lautstärke in wirklich phänomenalen Zeiten erhöhen und in schwierigen Zeiten verringern.