© Reuters. DATEIFOTO: Das Spiegelbild eines saudischen Mannes ist im Spiegelglas auf der Konferenz der Future Investment Initiative in Riad, Saudi-Arabien, am 25. Oktober 2022 zu sehen. REUTERS/Ahmed Yosri/Archivfoto
Von Hadeel Al Sayegh und Rachna Uppal
RIAD (Reuters) – Die Top-Finanziers der Wall Street schlugen bei einem Flaggschiff-Treffen in Saudi-Arabien zur Aushandlung von Geschäften einen pessimistischen Ton hinsichtlich der Wirtschaft an, während sich ein gewaltsamer Konflikt zwischen Israel und der Hamas entfaltete, der Tausende von Menschen getötet hat.
Die jährliche Veranstaltung wird von den Teilnehmern in der Regel als Gelegenheit genutzt, Beziehungen zu einigen der größten Unternehmen Saudi-Arabiens und seinem 778 Milliarden US-Dollar schweren Staatsfonds aufzubauen, angelockt durch das Versprechen von Deals, während das Königreich einen ehrgeizigen Reformplan zur Entwöhnung seiner Wirtschaft in Angriff nimmt Öl.
Doch eine Eskalation zwischen der islamistischen Gruppe Hamas und Israel zu einem größeren Konflikt überschattete das Ereignis, das als „Davos in der Wüste“ bezeichnet wurde und eine Anspielung auf das jährliche Treffen von Weltführern und Konzernchefs in den Schweizer Alpen ist.
Obwohl sich die Top-Finanziers der Welt kaum mit dem Konflikt beschäftigten und über Themen wie künstliche Intelligenz sprachen, sorgten die wirtschaftlichen Folgen des Krieges in Kombination mit der Rekordverschuldung bei steigenden Zinsen für eine düstere Kulisse.
„Es steht außer Frage, wenn diese Dinge nicht gelöst werden, bedeutet das wahrscheinlich mehr globalen Terrorismus, was mehr Unsicherheit bedeutet, was bedeutet, dass die Gesellschaft Angst haben wird … und … wir sehen Kontraktionen in unseren Volkswirtschaften“, sagte BlackRock (NYSE: ) sagte Chairman und CEO Laurence Fink.
Fink wurde auf einer Podiumsdiskussion auf der Konferenz der Future Investment Initiative (FII) von CEOs der Banken begleitet, darunter David Solomon von Goldman Sachs, Jamie Dimon von JPMorgan und Jane Fraser von Citi. Sie sprachen über Themen wie Frauen am Arbeitsplatz, aber auch über die Auswirkungen steigender Zinssätze.
Ray Dalio, Gründer des Hedgefonds Bridgewater Associates, sagte, er sei pessimistisch.
„Wenn man den Zeithorizont betrachtet, werden die Geldpolitiken, die wir sehen werden und so weiter, größere Auswirkungen auf die Welt haben“, sagte Dalio. „Und wenn man sich die weltweiten Unterschiede ansieht, ist es schwierig, diesbezüglich optimistisch zu sein.“
Noel Quinn, CEO der HSBC-Gruppe, warnte ebenfalls vor den Gefahren hoher Staatsschulden. „Ich mache mir Sorgen über einen Wendepunkt bei den Haushaltsdefiziten“, sagte er. „Wenn es soweit ist, wird es schnell kommen und ich denke, es gibt eine Reihe von Volkswirtschaften auf der Welt, wo es einen Wendepunkt geben könnte und es hart treffen wird.“
Die Äußerungen erfolgten, als das israelische Militär sagte, es bereite sich auf „unerbittliche Angriffe“ vor, um die Hamas zu zerschlagen. Der frühere US-Präsident Barack Obama warnte, dass „jede israelische Militärstrategie, die die menschlichen Kosten ignoriert, letztendlich nach hinten losgehen könnte“.
Der Konflikt könnte die Stabilität des Nahen Ostens gefährden, während die regionale Macht Saudi-Arabien Hunderte Milliarden Dollar in einen umfassenden wirtschaftlichen Transformationsplan steckt.
Saudi-Arabien legt die von den USA unterstützten Pläne zur Normalisierung der Beziehungen zu Israel auf Eis, sagten zwei mit der Denkweise Riads vertraute Quellen und signalisierte damit ein rasches Überdenken seiner außenpolitischen Prioritäten, da der Krieg zwischen Israel und der Hamas tobt.
Aber die Finanzchefs konzentrierten sich hauptsächlich auf das Geschäft.
Im letzten Jahr hat Saudi-Arabien Milliarden für Unternehmen ausgegeben, vom Sport über Gaming bis hin zur Luftfahrt. In diesem Jahr übernahm Saudi Telecom Corp einen Anteil von fast 10 % an der spanischen Telefonica (NYSE:).
„Obwohl die heutige Welt unsicher erscheint, bleiben wir unserem Auftrag treu, … die Zukunft der Wirtschaft zu inspirieren und unsere Gesellschaften zukunftssicher zu machen, um eine stabilere und widerstandsfähigere Weltordnung zu schaffen“, sagte Yasser al-Rumayyan, Gouverneur von Saudi-Arabiens souveränen öffentlichen Investitionen Fonds, sagte die Konferenz.
Salomon von Goldman Sachs ging nach der Ankündigung des US-Energieriesen diese Woche auf das Potenzial für weitere Geschäftsabschlüsse ein Chevron (NYSE:), dass es sich bereit erklärt hatte, Hess (NYSE:) für 53 Milliarden US-Dollar zu kaufen.
„Im Laufe der Zeit spielt die Größe eine enorme Rolle für den Wettbewerbscharakter globaler Unternehmen, und so können M&A-Aktivitäten ab- und abflauen und die Menschen werden sich der Umwelt immer sicherer“, sagte er.
Stephen Schwarzman, Mitbegründer, Vorsitzender und CEO der Blackstone Group (NYSE:), wies auf die Bedrohung für Investoren in Bürogebäuden hin, die im Zuge der Pandemie nun oft leer stehen.
„Angenommen, Sie haben 30 % ungenutzte Fläche in Bürogebäuden, das bedeutet, dass diese Bürogebäude als wirtschaftliche Einheiten nicht überlebensfähig sind. Das wird also ein sehr schlechtes Ende nehmen“, sagte Schwarzman.
Mehr als 5.000 Menschen haben sich für die diesjährige Zukunftsinvestitionsinitiative angemeldet und nur eine Handvoll hat sich aufgrund aktueller Ereignisse abgemeldet.
Der saudische Kronprinz Mohammed bin Salman hat versucht, das Profil des Königreichs zu schärfen, um Investitions- und Handelsallianzen zu sichern, den Dialog mit ehemaligen regionalen Feinden zu suchen und sich inmitten der Spannungen mit der Regierung von US-Präsident Joe Biden auf östliche Partner zu konzentrieren.
Das diesjährige Forum soll diese Ostverschiebung demonstrieren. Es werden 70 Redner aus Asien anwesend sein, davon 40 Chinesen, sagte Richard Attias, CEO des FII-Instituts, gegenüber Reuters.
Saudi-Arabien befindet sich in der Mitte eines ehrgeizigen Wirtschaftstransformationsplans – Vision 2030 –, um die Wirtschaft durch die Schaffung neuer Industrien vom Öl zu entwöhnen, Arbeitsplätze für die Bürger zu schaffen und ausländisches Kapital und Talente anzulocken.
FII zielt teilweise darauf ab, Investitionen anzuziehen, um dies zu finanzieren, eine gewaltige Aufgabe, da die gesamten ausländischen Investitionsströme im zweiten Quartal dieses Jahres rückläufig waren.