Das angeschlagene Imperium des indischen Milliardärs Gautam Adani gerät in eine Krise, da eine durch Betrugsfälle ausgelöste eskalierende Aktienkrise den Wert seines Konglomerats halbiert.
Händler ließen die Aktien des börsennotierten Flaggschiffs Adani Enterprises kurz nach der Marktöffnung in Mumbai am Freitag um mehr als 25 % fallen, trotz der Versuche des Unternehmens, das Vertrauen der Anleger wiederherzustellen. Andere börsennotierte Unternehmen wie Adani Green Energy und Adani Ports waren ebenfalls stark rückläufig.
Die unerbittlichen Verkäufe haben nun mehr als 115 Milliarden US-Dollar aus dem Wert der Adani-Unternehmen in den zwei Wochen vernichtet, seit das in den USA ansässige Unternehmen Hindenburg Research das Konglomerat der Aktienmanipulation und des Bilanzbetrugs beschuldigt hat.
Adani-Unternehmen hatten vor Veröffentlichung des Berichts einen Gesamtwert von 220 Milliarden US-Dollar.
Die Unternehmen, die Häfen, Strom, Kohle und erneuerbare Energien umfassen, beschuldigten Hindenburg in einer 413-seitigen Widerlegung, sich an einem kalkulierten Angriff auf Indien beteiligt zu haben, und stellten gleichzeitig fest, dass der US-Investor, ein aktivistischer Leerverkäufer, der von fallenden Aktienkursen profitiert, Geld verdient aus dem Chaos.
Die fallenden Aktienkurse werfen die Frage auf, wie Adani, das Australiens umstrittenes Kohlebergwerk und Eisenbahnprojekt Carmichael in Queensland betreibt, Kapital beschaffen kann, wenn sich der Markt so aggressiv dagegen gewandt hat. Es besteht auch die Aussicht auf Zwangsverkäufe von Vermögenswerten.
Reuters berichtete, dass Adani-Unternehmen am Donnerstag planmäßige Zahlungen auf ausstehende Anleihen geleistet hätten, und fügte hinzu, dass das Konglomerat plant, bis Ende der Woche eine Kreditauskunft herauszugeben, um Liquiditätsprobleme auszuräumen.
Der Druck auf Adanis Finanzen verstärkte sich diese Woche, nachdem es einen viel gepriesenen Aktienverkauf in Höhe von 2,5 Milliarden US-Dollar aufgegeben hatte, der teilweise zur Tilgung von Schulden verwendet worden wäre. Die Mittelbeschaffung wurde zurückgezogen, weil die beteiligten Investoren bei einem Verkauf angesichts fallender Aktienkursbewegungen große Verluste erlitten hätten.
„Wir haben eine tadellose Erfolgsbilanz bei der Bedienung unserer Schulden“, sagte Adani in einer Videoansprache, nachdem er die Mittelbeschaffung abgebrochen hatte. „Diese Entscheidung wird keine Auswirkungen auf unsere bestehenden Aktivitäten und Zukunftspläne haben.“
Der milliardenschwere Vorsitzende wird von einem prominenten Investor aus Abu Dhabi mit Verbindungen zur königlichen Familie sowie von Investoren und politischer Unterstützung aus Indien unterstützt.
Am Freitag antwortete Adani auf Kritiker seiner offensichtlich engen Beziehungen zu Indiens Premierminister Narendra Modi und wies Behauptungen zurück, seine Unternehmen hätten sich der Aufsicht entzogen.
„Tatsache ist, dass mein beruflicher Erfolg nicht auf eine einzelne Führungspersönlichkeit zurückzuführen ist“, sagte er laut einem AFP-Bericht gegenüber dem Fernsehsender India Today.
Politische Oppositionsgruppen in Indien setzen das Parlament unter Druck, die Auswirkungen der Betrugsvorwürfe von Adani auf Investoren und den Bankensektor des Landes zu erörtern. Es gibt auch Forderungen nach einer unabhängigen Untersuchung der Vorwürfe.
Die dramatischsten Behauptungen beziehen sich auf das, was Hindenburg ein „dreistes Aktienmanipulations- und Bilanzbetrugssystem“ nennt, das den Preis der börsennotierten Adani-Unternehmen in die Höhe getrieben und das Nettovermögen seines milliardenschweren Vorsitzenden aufgebläht hat.
Hindenburg behauptet, dass dies durch den Einsatz von Briefkastenfirmen erfolgt, um den Preis der börsennotierten durch das Halten großer Positionen zu manipulieren.
Adani hat die Vorwürfe zurückgewiesen und erklärt, dass alle Geschäfte mit verbundenen Parteien ordnungsgemäß berücksichtigt wurden.
Laut dem Bloomberg-Milliardärsindex hat das persönliche Vermögen des Vorsitzenden einen erheblichen Einbruch erlitten. Nachdem Adani vor ein paar Wochen neben Jeff Bezos und Bill Gates unter den Reichsten der Welt gesessen hatte, ist er aus den Top 20 herausgefallen, wenn man die Kursrückgänge am Freitag berücksichtigt.