©Reuters. DATEIFOTO: Fernsehteams sprechen vor einem großen Bildschirm, auf dem Aktienkurse an der Tokioter Börse in Tokio, Japan, am 2. Oktober 2020 angezeigt werden. REUTERS/Kim Kyung-Hoon
Von Tom Westbrook
SINGAPUR (Reuters) – Asiatische Aktien erholten sich am Mittwoch von einem Zweimonatstief, als Daten, die zeigten, dass Chinas Produktionstätigkeit im Februar mit dem schnellsten Tempo seit mehr als einem Jahrzehnt expandierte, die Anleger bejubelten und die Befürchtungen über steigende Zinssätze zerstreuten.
Chinas offizieller Einkaufsmanagerindex (PMI) für das verarbeitende Gewerbe lag im vergangenen Monat bei 52,6 gegenüber 50,1 im Januar, basierend auf Daten des National Bureau of Statistics, und übertraf die Erwartungen, als die Produktion nach der Aufhebung der COVID-19-Beschränkungen Ende letzten Jahres zunahm.
Chinas Aktivitäten außerhalb des verarbeitenden Gewerbes wuchsen im Februar in ähnlicher Weise schneller, während die Daten des Caixin/S&P Global Manufacturing PMI ebenfalls auf einen Anstieg der Fabrikaktivität im Februar zum ersten Mal seit sieben Monaten hindeuteten.
Dies ließ MSCIs breitesten Index für Asien-Pazifik-Aktien außerhalb Japans um mehr als 1 % auf 516,84 steigen, nachdem er früher in der Sitzung bei 509,40 seinen Tiefststand erreicht hatte – den niedrigsten Stand seit Anfang Januar.
Chinesische Aktien erhielten ebenfalls Auftrieb, wobei Chinas Blue-Chip-Index CSI 300 um mehr als 1 % zulegte, während er zuletzt um etwa 0,6 % höher lag.
Hongkongs stieg um 2,67 %, während der Hang Seng Tech Index um 4 % zulegte. Der Hang Seng Mainland Properties Index stieg um 3,5 %.
„Die Februar-PMI-Daten für China haben dieses Mal eine noch größere Bedeutung erlangt, da harte Daten für Januar/Februar bis später in diesem Monat ausbleiben“, sagte Alvin Tan, Leiter der Asien-FX-Strategie bei RBC Capital Markets.
„Die offiziellen Einkaufsmanagerindexe für China vom Februar und der Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe von Caixin überraschten alle stark nach oben und lagen deutlich über den vorherigen Januarzahlen.“
stabil bei 27.446,91.
An den Devisenmärkten gab der Dollar frühere Gewinne wieder ab, als eine gewisse Risikobereitschaft überwog, wobei der Euro und das Pfund Sterling um 0,06 % bzw. 0,04 % stiegen. [FRX/]
Der , der oft als liquider Proxy für den Yuan verwendet wird, stieg um 0,1 % auf 0,6735 $ und erholte sich von einem Zweimonatstief von 0,6695 $ zu Beginn der Sitzung.
Schwächer als erwartete Wachstums- und Inflationsdaten in Australien ließen den Aussie im frühen Asienhandel abrutschen.
Der lokale Aktienmarkt kam jedoch von den jüngsten Tiefstständen ab. Er war zuletzt um 0,16 % höher.
Der chinesische Kurs stieg geringfügig auf 6,9302 pro Dollar, während sein Offshore-Gegenstück um 0,2 % auf 6,9400 pro Dollar zulegte.
PREISRISIKO
Der US-Dollar war in den letzten Wochen auf einem Höhenflug und legte bis Februar gegenüber den meisten Majors zu, als die Anleger ihre Erwartungen steigerten, dass die Federal Reserve die Zinssätze erhöhen müsste, um die immer noch anhaltende Inflation zu zähmen.
Aktien hatten im Februar Gewinne vom Januar abgegeben, während Anleihen aufgrund erneuter Sorgen über steigende Zinsen abrutschten.
Zu Beginn des letzten Monats des ersten Quartals 2023 blicken Händler auf die nächste Flut von Wirtschaftsindikatoren, um die Aussichten einzuschätzen. US-ISM-PMI-Zahlen sind später am Tag fällig.
„Der bevorstehende Datenzyklus und die erwarteten Prognoserevisionen der Zentralbanken, die in den nächsten 2-3 Wochen vorgelegt werden, werden entscheidend für die Gestaltung der nächsten Etappe des Finanzmarkthandels sein“, sagten die Analysten der ANZ Bank in einer Mitteilung.
Der gemischte Ton der Daten in den letzten Tagen scheint viele Assets auf wichtigen Chartebenen pausieren zu lassen.
Höher als erwartete Inflationswerte in Europa trieben über Nacht den Verkauf von Anleihen voran, bevor schwächer als erwartete US-Vertrauenszahlen vielleicht einen Hoffnungsschimmer boten, dass die Zinserhöhungen beißen und vielleicht in Schlagdistanz zum Höchststand sind.
Die Renditen zweijähriger Staatsanleihen, ein Anhaltspunkt für die kurzfristigen US-Zinserwartungen, liegen nahe an den Viermonatshöchstständen, liegen aber mit 4,8345 % unter dem November-Höchststand von 4,8830 %. Die 10-jährigen Benchmark-Renditen lagen in Asien bei 3,9415 %.
Rohstoffe legten leicht zu, da Chinas Nachfragehoffnungen und Anzeichen einer stetigen Erholung globale Wachstumssorgen ausgleichen, zuletzt um 0,5 % höher bei 83,86 $ pro Barrel.
Die Gewinne bei Getreide wurden begrenzt, als es in Teilen des US-Winterweizengürtels regnete und der Optimismus über ein Exportabkommen zwischen Russland und der Ukraine die Anleger dazu veranlasste, Long-Positionen zu schließen. [GRA/]
Auch die Geopolitik hält die Anleger auf Trab. Der Besuch von US-Präsident Joe Biden in Kiew und die Aufkündigung des letzten verbliebenen Atomwaffenkontrollabkommens mit den USA durch den russischen Präsidenten Wladimir Putin signalisierten eine Verhärtung der Positionen.
China, das letzte Woche mit der Entsendung seines Spitzendiplomaten nach Moskau seine Unterstützung für Russland signalisierte, hat einen Aufruf zum Frieden herausgegeben, der jedoch auf Skepsis gestoßen ist, und Washington hat in den letzten Tagen erklärt, es sei besorgt, dass China Waffen nach Russland schicken könnte.
„Sollte Peking Russland Waffen schicken, riskiert es einen raschen geopolitischen Zusammenbruch der Weltwirtschaft“, sagte Jan Lambregts, Research-Chef der Rabobank. „Die Märkte haben noch nicht einmal begonnen, darüber nachzudenken, was das bedeuten könnte.“