© Reuters. DATEIFOTO: Auf dieser Abbildung vom 30. Januar 2023 sind US-Dollar- und chinesische Yuan-Banknoten zu sehen. REUTERS/Dado Ruvic/Illustration/Archivfoto
Von Kevin Buckland
TOKIO (Reuters) – Der US-Dollar blieb nahe seinem 10-Wochen-Höchststand gegenüber einem Korb wichtiger Währungen und nahe seinem höchsten Stand seit November gegenüber dem Yen, da die Renditen von Staatsanleihen stiegen und am Dienstag aufgrund von Spekulationen über US-Zinsen neue Höchststände nach der Finanzkrise erreichten wird länger hoch bleiben.
Die chinesische Zentralbank stärkte den Yuan, indem sie einen viel stärker als erwarteten Tagesmittelpunkt festlegte, und die Währung blieb im frühen Handel stabil, nachdem sie in den letzten Wochen aufgrund der Ungeduld der Anleger angesichts der langsamen politischen Reaktion Pekings auf eine sich verlangsamende Wirtschaft zunehmend unter Druck geraten war verlangsamt und marode Immobiliensektor.
Der Wechselkurs, der die Währung im Vergleich zu sechs Gegenstücken in entwickelten Märkten, darunter dem Yen und dem Euro, misst, fiel um 0,1 auf 103,24, blieb aber nicht weit vom Freitagshoch von 103,68 entfernt, einem Niveau, das seit dem 12. Juni nicht mehr erreicht wurde.
„Die steigenden langfristigen US-Renditen und die enttäuschende Reaktion der chinesischen politischen Entscheidungsträger auf die anhaltenden Spannungen auf Chinas Immobilien- und Finanzmärkten geben dem US-Dollar weiterhin Aufwärtsimpulse“, schrieb Richard Franulovich, Währungsstratege bei Westpac, in einer Notiz.
Mit Blick auf die mit Spannung erwartete Rede des Fed-Vorsitzenden Jerome Powell am Freitag auf dem jährlichen Symposium der US-Notenbank in Jackson Hole, Wyoming, sagte Franulovich: „Wenn der Vorsitzende Powell die Tür zu (Zins-)Anhebungen offen hält … eine neue Front für den US-Dollar.“ Es kann sich ein Aufwärtspotenzial bilden“, wobei der Kurs möglicherweise über 104 ausbrechen könnte.
An den Geldmärkten liegen die Chancen für eine weitere Zinserhöhung der Fed um 25 Basispunkte bis November derzeit etwas unter 50/50, bevor die Zentralbank im nächsten Jahr zu Zinssenkungen übergeht.
Gegenüber der japanischen Währung fiel der Dollar um 0,1 % auf 146,125 Yen, nachdem er zuvor auf 146,425 gestiegen war, und näherte sich damit dem Höchststand vom Donnerstag von 146,565, dem höchsten Stand seit dem 10. November.
Das Dollar-Yen-Paar reagiert tendenziell äußerst empfindlich auf Veränderungen der langfristigen Renditen von US-Staatsanleihen, und die Benchmark-10-Jahres-Rendite erreichte am Dienstag mit 4,366 % den höchsten Stand seit November 2007.
Der Euro stieg um 0,1 % auf 1,09055 $.
Unterdessen setzte die chinesische Zentralbank am Dienstag den Mittelkurs des Yuan auf 7,1992 pro Dollar fest, 1105 Pips fester als die Schätzung von Reuters, und versuchte, eine Untergrenze unter dem derzeitigen Wert zu halten, nachdem er im Offshore-Bereich auf ein 9 1/2-Monatstief von 7,349 gefallen war Handel letzte Woche.
Die Festlegung am Dienstag folgt auf flachere und engere Zinssenkungen, als die Märkte einen Tag zuvor erwartet hatten, da die Konjunkturmaßnahmen in Peking trotz zunehmender Probleme im Immobiliensektor und in der Wirtschaft insgesamt weiterhin unzureichend sind.
Der Wert blieb bei 7,2872 kaum verändert, nachdem er sich nach der Fixierung um etwa 0,1 % festigte.
Der australische Dollar, der oft als Stellvertreter für China gehandelt wird, blieb mit 0,6413 US-Dollar ebenfalls kaum verändert, nachdem er nach der Fixierung zunächst leicht zugelegt hatte.
Der Aussie ist in den letzten Sitzungen gestiegen, nachdem er am Donnerstag auf ein 9 1/2-Monatstief von 0,6365 US-Dollar gefallen war.
„Es bedarf wahrscheinlich eines großen chinesischen Konjunkturpakets, das sich auf rohstoffintensive Infrastrukturausgaben konzentriert, um den Abwärtstrend im Jahr umzukehren“, schrieb Kristina Clifton, leitende Währungsstrategin bei der Commonwealth Bank of Australia (OTC:), in einer Notiz und fügte hinzu, dass es einen gibt „wachsendes Risiko“ oder ein Rückgang unter 0,60 $ in diesem Jahr.