© Reuters. DATEIFOTO: Das Federal Reserve-Gebäude in Washington, USA, 26. Januar 2022. REUTERS/Joshua Roberts/Archivfoto
Von Alden Bentley
(Reuters) – Ein Blick auf den kommenden Tag auf den asiatischen Märkten.
Während die angeschlagenen Aktienmärkte in Asien im Februar einen Neuanfang gebrauchen könnten, müssen sie sich am Mittwoch zunächst mit der negativen Reaktion der Wall Street auf den Börsengang auseinandersetzen.
Asien erhält die Chance, am Donnerstag an der Fed zu handeln und sich dann auf den US-Gehaltsbericht vom Freitag zu konzentrieren, den es am Montag verdauen wird.
US-Aktien verlängerten ihre Verluste und die Renditen von Staatsanleihen fielen nach der Erklärung der Fed. Diese verzichtete auf Hinweise, dass weitere Zinserhöhungen bevorstehen könnten, schloss aber enttäuschenderweise so gut wie aus, dass es bei der nächsten Sitzung im März zu einer Zinssenkung kommen würde.
Die politischen Entscheidungsträger waren sich nicht sicher genug, dass sich die Inflation nachhaltig auf ihr 2-Prozent-Ziel zubewegt, um sich auf einen baldigen Zeitrahmen festzulegen, und der Vorsitzende Jerome Powell bekräftigte später gegenüber Reportern, dass eine Senkung im März nicht das Basisszenario sei, was die Aktien noch weiter nach unten drückte.
„Er behält einen Teil dieser Flexibilität bei und gibt immer noch die Richtung vor, in die die Fed ihren Kurs lockern wird“, sagte Keith Lerner, Chefmarktstratege bei Truist Wealth in Atlanta. „Die Märkte haben sich also stark erholt, aber im Großen und Ganzen entspricht es den Erwartungen und stellt keine große Veränderung dar. Aber dass er direkter und energischer gegen eine Kürzung im März vorgeht, ist unter dem Strich negativ.“
Das Unternehmen war bereits von seinem Rekordhoch zurückgegangen, nachdem Microsoft (NASDAQ:) und Alphabet (NASDAQ:) in ihren Gewinnberichten auf steigende Kosten für die Entwicklung künstlicher Intelligenz hingewiesen hatten. Der Markt musste auch einen schwächer als erwartet ausgefallenen ADP-Beschäftigungsbericht verdauen, der das Bild für den US-Arbeitsmarktbericht vom Freitag nach überraschend guten Arbeitsmarktdaten vom Dienstag trübte. Der Referenzindex schloss am Mittwoch mit einem Minus von 1,6 %, stieg im Monatsverlauf jedoch um 1,6 %.
Japan trotzte weiterhin dem Ausverkauf in anderen Teilen Asiens. MSCIs breitester Index für Aktien aus dem asiatisch-pazifischen Raum außerhalb Japans gab um 0,4 % nach und steuerte auf einen monatlichen Verlust von rund 5 % zu, womit eine zweimonatige Siegesserie beendet wurde.
Mit Börsenschluss am Mittwoch sind die chinesischen Aktienmärkte sechs Monate in Folge gefallen, trotz der jüngsten Bemühungen Pekings, die Wirtschaft und das Vertrauen zu stärken.
Chinesische Aktien verloren 0,9 %, nachdem eine Umfrage ergab, dass die Produktionstätigkeit im Januar zum vierten Mal zurückging.
Staatlich unterstützte Investoren, die sogenannte „Nationalmannschaft“, stürzen sich offenbar in Blue-Chip-Fonds. Laut S&P Global Market Intelligence flossen im Monat bis zum 26. Januar mehr als 17 Milliarden US-Dollar an vier in China ansässige börsengehandelte Fonds, die den CSI 300-Index abbilden.
beendete den Monat mit einem Plus von mehr als 8 %, dem besten Januar-Ergebnis seit 1998, da die Zuversicht zunahm, dass die seit langem schwächelnde Wirtschaft die Wende geschafft hat.
Das Protokoll der letzten Sitzung der Bank of Japan, das am Mittwoch veröffentlicht wurde, bestätigte die Marktmeinung, dass die Zentralbank bald eine restriktivere Wende einleiten und die Zinsen nicht mehr negativ belassen wird, wodurch die Renditen japanischer Staatsanleihen angehoben und der Yen gestützt wurde.
Der Dollar rutschte gegenüber dem Yuan ab und fiel im US-Handel gegenüber dem Yen.
Hier sind wichtige Entwicklungen, die den Märkten am Donnerstag mehr Richtung geben könnten:
— Japan PMI für Dezember
— Wöchentliche Arbeitslosenansprüche in den USA
– US-PMIs für Januar