Dunkle Materie-Technologienfrüher Schwarzer Ritter Entstehungstechnologien, konzentriert sich hauptsächlich auf zwei Dinge: den reibungslosen Übergang zu neuen Eigentümern und die Senkung der Kosten für die Kreditvergabe für Kreditgeber.
Führungskräfte von Dark Matter Technologies, unter der Konstellationssoftware Umbrella sagte, dass ein rückläufiger Markt der beste Zeitpunkt sei, um in Technologie zu investieren und sich auf den nächsten Zyklus vorzubereiten.
Da sich die Kreditgeber in einem schwierigen Kreditvergabeumfeld darauf konzentrierten, die Kreditvergabekosten zu senken, verzeichnete das Unternehmen in den letzten Jahren einen Anstieg der Neukundenzahlen um bis zu 300 % gegenüber dem Vorjahr.
„Wir sind tatsächlich in jedem Markt erfolgreich“, sagte Rich Gagliano, CEO von Dark Matter Technologies und ehemaliger Präsident von Black Knight, in einem Interview mit GehäuseDraht am Freitag.
„Jetzt befinden wir uns in einem Abschwung, sie müssen es mit weniger Leuten machen und sie müssen effizienter vorgehen, um die Kosten zu senken. Es ist also wirklich die gleiche Geschichte, nur unterschiedliche Märkte“, sagte Gagliano.
Dark Matter Technologies, das letzte Woche die Übernahme von Empower und Optimal Blue von Black Knight abgeschlossen hat, wird auf einen reibungslosen Übergang hinarbeiten Konstellationssoftware mit seinen über 1.300 Mitarbeitern für den Rest des Jahres.
Das Unternehmen plant keine Preiserhöhungen für Empower und konzentriert sich auf Dienstleistungen und Produkte, die die Kosten für die Kreditvergabe und die Bindung von Mitarbeitern an Kreditnehmer senken, sagten Führungskräfte.
An dem Interview nahmen Gagliano, Sean Dugan, CRO von Dark Matter Technologies und Tom George, Co-Präsident von Romulus, Teil der Perseus Group von Constellation Software, teil.
Lesen Sie weiter, um mehr über den Hypothekenplan von Dark Matter Technologies zu erfahren.
Dieses Interview wurde aus Gründen der Klarheit gekürzt und leicht bearbeitet.
Connie Kim: Die Perseus Group von Constellation verfügt über ein ziemlich großes Immobilienportfolio. Was waren die Gründe für den Kauf von Black Knight’s Empower und Optimal Blue? Welche Chancen sah das Unternehmen?
Tom George: Die Art und Weise, wie Constellation arbeitet, besteht darin, dass wir uns auf den Erwerb von Softwareunternehmen für vertikale Märkte und Portfolios von Softwareunternehmen für vertikale Märkte konzentrieren, mit der Absicht, für immer in diesen Branchen zu bleiben.
Wir haben vor fast 20 Jahren mit Perseus in der Wohnungsbaubranche angefangen und einen bedeutenden Anbieter von Hausbausoftware aufgebaut, der uns zu einem angrenzenden Wohnimmobiliengebiet geführt hat, wo wir über 20 Unternehmen gekauft haben. In jüngerer Zeit haben wir mit der Übernahme von Unternehmen im Hypothekentechnologiebereich begonnen.
Wir planen, für immer im Bereich der Hypothekentechnologie tätig zu sein. Und wir planen, dort weiter zu akquirieren.
Kim: Welche anderen Hypothekentechnologieunternehmen hat Constellation Software übernommen?
George: Wir haben drei weitere Unternehmen im Hypothekenbereich übernommen. Wir kauften Hypothekenbauer Software aus Altisource-Portfoliolösungen im Jahr 2019. Es gab zwei weitere Akquisitionen – ReverseVisiondas im Bereich Reverse Mortgage LOS führend ist, und dann ein Produkt zur Dokumentenspeicherung namens Rückenstütze.
Kim: Erwarten Sie während des Übergangs Entlassungen? Wird es das gleiche Management von Black Knight’s Empower und Optimal Blue geben?
Reicher Gagliano: Wir erwarten keine Änderungen. [About] 1300 [employees] werden zu uns umziehen und alles läuft wie gewohnt.
Kim: Es ist derzeit ein harter Markt für die Vergabe von Hypotheken. Wie will das Unternehmen seine Gewinne trotz Branchenkonsolidierung, Insolvenzen und Fluktuation verwalten?
Gagliano: Wir haben eine starke Pipeline gesehen. Auch wenn die Märkte rückläufig sind, ermutigen wir unsere Kunden und sprechen mit ihnen darüber: Wenn man langsam ist, dann ist das der beste Zeitpunkt, um technologische Veränderungen vorzunehmen. Jetzt ist die Zeit für diese Veränderung und bereiten Sie sich auf den nächsten Zyklus vor.
Eigentlich sind wir in jedem Markt erfolgreich. Aber ganz ehrlich: Wenn der Markt verrückt spielt, suchen Kreditgeber nach Effizienzsteigerungen, weil sie nicht genügend Personal finden und einstellen können. Jetzt befinden wir uns in einem Abschwung, sie müssen es mit weniger Leuten machen und sie müssen effizienter vorgehen, um die Kosten zu senken. Es ist also wirklich die gleiche Geschichte, nur unterschiedliche Märkte.
Kim: Ich höre auf jeden Fall viele Hypothekentechnologieunternehmen sagen: „Dies ist die Zeit zum Investieren, insbesondere wenn der Markt rückläufig ist.“ Sie haben eine starke Pipeline erwähnt. Sprechen wir über neue Kunden?
Sean Dugan: Wir hatten in den letzten Jahren ein jährliches Wachstum von 200 bis 300 %. Und wir sehen keine Bestätigung dafür. Dabei handelt es sich nicht um Finanzkennzahlen, sondern lediglich um die Anzahl der gewonnenen Kunden. Als wir die Empower LOS-Plattform den Kunden im unteren bis mittleren Marktsegment zugänglich machten und uns wirklich darauf konzentrierten, sahen wir, wie die Zahl der Akquisitionen pro Jahr deutlich anstieg.
Kim: Empower hat einen geschätzten Marktanteil von etwa 10–15 %, gefolgt von Encompass von ICE, das etwa 40–45 % des Marktanteils einnimmt. Wie will Dark Matter gegen Encompass antreten?
Gagliano: Wir glauben fest an Technologie. Im Allgemeinen sind wir an den meisten Deals beteiligt, wenn wir davon wissen. Wir glauben, dass die Automatisierung, die Technologie und die Lösung, die wir anbieten, und das Ökosystem, über das wir verfügen, die besten in der Branche sind und diesen Kreditgebern wirklich dabei helfen, die Kosten aus dem System zu senken.
Wir konkurrieren mit mehreren Produktanbietern, darunter Encompass. Aber uns gefällt, wo wir positioniert sind, und ich denke, dass unseren Kunden die Innovationen gefallen, die wir im Laufe der Jahre hervorgebracht haben.
Kim: Wenn ich mit Kreditgebern spreche, sagen sie, dass die Verwendung der LOS eines Unternehmens durch die Verwendung der Zusatzprodukte desselben Unternehmens kosteneffizienter und nahtloser wird. Welche Zusatzprodukte hat das Unternehmen bereits entwickelt oder möchte es weiterentwickeln, um Kreditgeber für sich zu gewinnen?
Gagliano: Erst in den letzten Jahren haben wir Ava hinzugefügt, unsere Fähigkeit zur künstlichen Intelligenz. Ava hat in den letzten zwei Jahren einige zusätzliche Produkte hinzugefügt. Wir haben ein Produkt zur Underwriting-Effizienz hinzugefügt, wir haben ein Post-Close-Produkt hinzugefügt, das in Produktion geht – also ziemlich neue Produkte.
Wir werden die Produkte, die wir heute in unserem Paket haben, weiterhin verwenden und verkaufen, daher gibt es hier keine Änderungen. Aber wir fügen schrittweise neue Technologien und Innovationen hinzu, die dazu beitragen werden, diese Kosten zu senken.
Dugan: Wir haben auch digitale Portale für jeden unserer Geschäftskanäle innerhalb von Empower bereitgestellt, darunter Einzelhandel, Großhandel, Korrespondenz, Eigenheimkapital und Annahmen. Wir haben auch Business Intelligence als Komponente und dann eine Anbieter-Aggregationsplattform namens Exchange. Dies sind einige der Komponenten, aus denen sich das von Dark Matter betriebene Leistungspaket von Empower zusammensetzt.
Kim: Ich weiß, dass Ava eine Art KI-Aspekt hat. Derzeit konzentrieren sich viele Hypothekentechnologieunternehmen auf KI. Wie sie KI als Vermittler zwischen dem Kunden und dem Kreditgeber einsetzen werden. Ich bin gespannt, wie Dark Matter KI und maschinelles Lernen (ML) in das LOS und andere Produkte integrieren wird.
Dugan: Unabhängig von der Technologielösung suchen Kunden nach Flexibilität und Konfigurierbarkeit – Dingen, die sie entsprechend ihren jeweiligen Anforderungen konfigurieren können. Sie streben nach einer wirklich signifikanten Kapitalrendite und möchten die Beschaffungskosten sowie die Bindung von Mitarbeitern und Kreditnehmern steigern.
Kim: Eine der Bedenken hinsichtlich der Fusion von ICE und Black Knight war die Befürchtung, dass ICE die Preise für die LOS-Produkte erhöhen würde. Wird es Preisänderungen für Dark Matter Technologies geben?
Gagliano: Im Moment haben wir noch nichts geplant. Unsere Constellation-Partner haben uns nicht gebeten, die Preise zu erhöhen. Das ist nicht Teil ihrer Strategie. Ihre Strategie besteht darin, Qualitätsunternehmen zu erwerben und die Geschäfte zu führen.
Kim: Wen betrachtet Dark Matter Technologies derzeit als Konkurrenten?
Dugan: Es handelt sich um einen beliebigen Anbieter von Originierungstechnologie. Es gibt eine Reihe von Anbietern, die Dienstleistungen speziell für Underwriting-Fähigkeiten anbieten, daher würden wir mit ihnen konkurrieren. Ich denke also, dass es eine Vielzahl von Anbietern und Verkäufern im gesamten Ökosystem dieser speziellen Branche ist, mit denen wir Tag für Tag konkurrieren.
Kim: Wie sind Ihre Aussichten für den Rest des Jahres bei der Hypothekenvergabe? Was sind einige der größeren Ziele für Dark Matter Technologies?
Gagliano: Bis Ende des Jahres werden wir von Black Knight Technologies auf Constellation umsteigen. Wir haben bereits einige Funktionen auf Unternehmensebene hinzugefügt. Deshalb fühlen wir uns gut, wo wir sind, und konzentrieren uns bis zum Jahresende darauf.